2022-07-23 醫療.懷孕育兒
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2022-07-22 養生.人生智慧
投資型保單該怎麼買？專家告訴你購買前一定要問的8個問題
購買投資型保單前，一定要問的八個問題 問題1. 為何推薦這張投資型保單給我？它哪一點適合我？ 問題2. 這張投資型保單的費用是多少？ 問題3. 這是「資產撥回」的類全委保單嗎？請問它與「連結月配息基金」的投資型保單有何不同？ 問題4. 你為什麼只推薦一張給我，可否至少推薦三張讓我挑，同時提供購買的優先順序，並告訴我推薦的理由？ 問題5. 不論保單所連結的是眾多的基金、ETF或類全委帳戶，請問你會推薦哪一些基金給我連結？請問你推薦這些標的的原因為何？ 問題6. 我買的這張投資型保單，未來需要繳哪些稅？ 問題7. 我該買變額（萬能）壽險？還是變額年金就好？ 問題8. 你說了這張保單的許多好處，請問它對我有什麼缺點，是我需要知道的？ 目前，可以銷售投資型保單的通路，除了壽險公司的直銷體系之外，還包括了證券或銀行的財富管理業務的通路，或是獨立的保經、代銷公司。其中的差異只在於：這幾個通路所銷售的保單類型及行銷話術「略有差異」而已。 以銀行或券商通路為例，理專通常一次只會賣一張同類型保單，不會同時給保戶兩種以上的選擇；但如果是保經代業務員，則會同時賣不同家的不同張保單。也許讀者會問我說：「透過不同銷售管道，我的權益有差嗎」？事實上，保戶的權益不會有任何影響，因為所賣的商品，都是由壽險公司所發行的。其中的差別只在於：也許給某一個通路（例如銀行，或是自家銷售部隊）的佣金稍高一些。所以，會賣投資型保單的理專或業務員，講白了，多數是因為「公司績效考核」的動機，少數則是來自於「保戶的朋友因為投資型保單而賺了錢」，才會主動向業務員詢問。 那麼，來自佣金的動能，真有那麼強嗎？據業務體系私下透露，業務員的佣金，差不多是保單管理費用的1～1.5或2倍。以某家公司的躉繳型變額壽險為例，其保單管理總費用是6%，而該公司給銷售業務員的佣金率是8%；另一家壽險公司，只收一年2.16%保單管理費的保單，給業務員的佣金率則是5.1%。 這樣的數字，雖然看起來不高。但是別忘了，一般躉繳保費的最低保費，差不多都是30萬元起跳（當然，也有最低10萬元的）。假設保戶一次所繳保費高達百萬元，那麼，業務員賣一張保單，就可以拿到6～8萬元的佣金收入。而這，還不包括公司額外的業績考核獎金。 【延伸閱讀：投資型保單是什麼？傳統保單VS.自行投資差異在哪？專家告訴你投資前必知道的11個小知識】業務員不熟投資操作 根據個人的了解，不是有太多的業務員或理專，會選擇「主賣」投資型保單。為什麼業務員不喜歡賣投資型保單？有以下幾點理由： 投資畢竟與保險保障範圍差距甚大，所以，對投資並不在行的業務員，自然很難提供正確建議給保戶，透過正確的資產配置及定期的標的檢視，讓投資型保單的保單帳戶價值持續而穩定地增長，以符合「保戶的身故全殘保障，可以藉由資產的增值而提高」的目標。 理專賺不到「帶進帶出」的手續費 過去據銀行理專私下表示，除非客戶是進行定期定額投資，否則，理專為了手續費收入（當然是為了「配合」銀行的政策及要求），總是會三不五時地要求客戶「轉換標的」。 除非理專有本事讓保戶頻繁買進不同張投資型保單，否則在「保單佣金只有一筆（沒有後續佣金收入）」的前提下，銀行理專自然不會喜歡賣這種「賺不到什麼後續轉換手續費」的商品。 投資型保單沒有「增買其他險種」的機會，後續生意難做 還有，投資型保單只有「加買」的問題，不會有「增買其他險種」的機會，業務員後續難做生意。保戶只買一張保單，後續就只會增加投資金額的份，業務員將很難賣其他話題性保險商品，自然就很難賺到保戶新商品的佣金。 不可否認，過往就是因為保戶弄不清楚投資型保單的內容（據一位業務員所述，光是提到基金「配息」的這個概念，大部分的保戶就已經聽不下去了），再加上業務員也是一知半解（不誇張地說，個人接觸到的業務員裡，能如實交待各項所收取的費用，按著公司給的銷售話術，一字不差地「照本宣科」的業務員，就已經算是非常「用功」且「專業」的了。若要再進一步詳細詢問他們有關「基本保額與投保金額的不同」，或是「甲乙丙丁戊型到底有何差異」等問題，就完全是「狀況外」），也才造成那麼多的銷售爭議與糾紛。 由於不論是透過哪一個通路所銷售的投資型保單，保戶幾乎都是「被動推銷」的一群，幾乎沒有客戶會向銀行理專或保險業務員，主動購買投資型保單（或其他任何金融商品）。 通常來說，如果是透過券商銷售，幾乎賣的都是沒有壽險保障的變額年金。這是因為，證券（財富管理）通路的客戶都是短線投資人，不想讓危險保費吃掉投資收益。至於銀行及保經代通路，賣最多的是變額萬能壽險，因為他們對於客戶的銷售話術可以用「就算虧錢，還有一定的壽險保障，可以進行資產傳承」。 然而弔詭的是：幾乎沒有一位客戶，真正知道自己被扣掉多少的危險保費？自己是否真的適合買投資型保單？又或是「適合哪一種的投資型保單」？所以，為了幫助保戶，藉由一些簡單的對話，探探銷售人員對於投資型保單的專業程度，或是了解業務員在銷售並賺取佣金之餘，到底有沒有真正站在保戶的立場設想，並且做出最佳的良心推薦？個人建議想要購買投資型保單的保戶，在真正付錢之前，至少要向業務員或理專，問清楚以下問題： 問題1：為什麼你會推薦這張投資型保單給我？它哪一點適合我？ 個人認為從這個題目，其實可以知道業務員，是為了推銷而推銷，或是真正為保戶需求考量下的良心推薦。 問題2：這張投資型保單的費用有多少？ 請保戶一定要注意「所有費用」的收取。不能只看看得見的「保費費用」及「代操費用（類全委保單收的帳戶管理費）」，還要知道所有看的見，與隱藏起來的總費用。 【延伸閱讀：你的投資型保單買對了嗎？專家點出保戶購買投資型保單常見的10大謬誤】問題3：這是屬於「資產撥回」的類全委保單嗎？ 建議保戶一定要問以下幾個相關問題：請問它與「連結月配息基金」的投資型保單有何不同？這張保單的預計撥回率有多少？確定是每月撥回嗎？單位淨值低於多少，就不會撥回？「所領的配息，會不會配到本金」？「如果領息，可以領多久」？是否可以告訴我這個帳戶過去的配息（撥回）狀況，以及它的波動率等資料？ 之所以要特別詢問理專或業務員，此一系列問題的目的是：投資型保單所謂的「撥回」，並非是每月固定的。保戶可以由此問題，測驗一下銷售人員是否誠實？還是只是為了吸引保戶，而做出不實的保證？目前，各個類全委保單的年化撥回率，普遍約有5%的水準。當然，撥回率越高越好，但是，投資人也要考慮撥回率太高的（例如8～10%以上），基本上很難不配到本金的，特別是這段全球股債價格都大幅下跌的期間。所以，保戶除了問撥回率高低外，更要進一步詢問連結標的的風險程度（例如α、β值及標準差等）如何？才能做為自己是否真正購買的參考。 另外，如果銷售業務員連配息標的的波動率資料都沒有，還要繼續跟你扯「過去的績效，不代表未來」，或是「投資要看長期，不是短期波動」的話，保戶可能要特別小心，自己只是「被主動銷售的待宰肥羊」而已。而假設看到的「含息報酬率」走勢圖曲線，一路平坦或向下走，你幾乎可以確定，這絕對不是你應該選的標的。如果擔心有可能無法每月都領到固定資產撥回，且不能接受配息會吃到本金的保戶，真的就不適合選擇資產撥回的保單。所以，千萬不要勉強自己，買這種不適合自己的保單。 問題4：為什麼只推薦一張保單給我？ 「你為什麼只有推一張給我，可否推薦至少三張讓我挑，同時請建議我購買的優先順序，並告訴我你推薦這個順序的原因？」保戶可以由這個問題，側面了解銷售業務員的推薦邏輯，以及他是否真的了解你的需求？並且是從你（妳）的需求優先次序進行推薦。 問題5：你會推薦哪些基金給我？原因何在？ 「不論保單所連結的是眾多的基金、ETF或類全委帳戶，請問你會推薦哪一些基金給我連結？請問你推薦這檔標的的原因為何？」雖說標的是他人推薦的，錢卻是自己的，不代表保戶就一定要照著對方的推薦而投資，但保戶卻可以由此，看出業務員推薦的心態，是否是從客戶的需求角度出發？以及考驗其對於國內、外經濟、金融現況及趨勢的看法及掌握？ 儘管銷售人員不具有證券分析師資格，可以合法將投資人「帶進帶出」。但不要忘了，投資型保單與投資績效密切相關。一位對金融投資市場不熟悉的人，很難提供保戶什麼專業的投資建議。甚至，可能連幫忙搜集有利於保戶，進行正確投資決策的能力也沒有。 問題6：我買的投資型保單，未來需要繳納哪些稅金？ 不可避免的，許多保戶之所以會買投資型保單，也是著眼於保險具有一定的節稅功能。然而，根據國稅局的實質課稅原則，並不代表每一位保戶，都能享有保單的節稅優惠。假設你問這個問題的時候，業務員全都回答「是的，只要是保單，全都有節稅效果」，而不是「前提是如此，但國稅局仍有一些特例，例如XX狀況」，那麼，請你一定不要跟這位既不專業，可能只是想賺你佣金的業務員購買保單。 問題7：我該買變額（萬能）壽險？還是變額年金？ 「你認為我應該買變額（萬能）壽險？還是變額年金就好？為什麼？你賣我的這張變額（萬能）壽險，其危險費率是採取第幾回合生命表」？問這個問題的目的，是為了確認這位業務員，是否是真的了解你的需求，而不是為了業績，就隨便推銷一張投資型保單給你。當業務員跟你說：「買有保額的變額（萬能）壽險，就算投資虧損，還有一定的壽險保障」時。如果對方沒有辦法給你一個滿意的答案，證明你確實還有一定的身故、失能保障缺口，否則，請一定要遠離這樣的業務員。 另外，採用「第五回合生命表」，以及「第六回合生命表」的同一性別、年齡、保額的危險保費，可以差到3～4成左右（請見圖2-2）。所以，除非保戶只買變額年金險，否則，就一定要注意這部分危險保費的收取標準。而且，一定要請業務員，證明賣你的這張保單，危險保費是按照第六回合生命表收費。 問題8：保單好處多，但有何缺點或風險需要注意？ 「你說了這張保單的許多好處，請問它對我來說，會有什麼缺點或風險，是我需要知道及注意的？」業務員通常不會說推薦標的壞的一面。但是，這卻是考驗業務員，是否有站在客戶的立場思考的重要關卡。 舉例來說，資產撥回並非固定的，假設對於已經退休，每月就需要這筆錢過日子的保戶來說，就根本不適合這種保單。又例如許多高年化撥回率的保單，儘管可能「保息」，但可能是完全「不保本（也就是配息會吃到本金）」，甚至換成台幣之後，還有大幅的匯損，對於希望每月有穩定收入的保戶來說，恐怕也是非常不適合。 ※本文摘自時報出版《想賺錢，要買對投資型保單》
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2022-07-21 養生.人生智慧
你的投資型保單買對了嗎？專家點出保戶購買投資型保單常見的10大謬誤
保戶購買投資型保單的十大謬誤 謬誤1. 錯把投資型保單當短線投機標的物。 謬誤2. 不需要固定現金流，卻仍買「月配型」投資型保單。 謬誤3. 誤以為「類全委」就是一檔基金標的。 謬誤4. 最適合買「變額萬能壽險」的人，從不動心…… 謬誤5. 買了就放任不管，賺賠從不關心 謬誤6. 只看年化配息率。 謬誤7. 只想領息，從不打算進入年金給付期。 謬誤8. 寧可頻換基金，也不願投資較低廉的投資型保單。 謬誤9. 手中持有匯損幣別或想賺利差，而買外幣計價保單。 謬誤10.以為沒有錢，不出國，就沒有匯率風險。 【延伸閱讀：投資型保單是什麼？傳統保單VS.自行投資差異在哪？專家告訴你投資前必知道的11個小知識】謬誤1：錯把投資型保單當短線投機標的雖然投資型保單的保單帳戶價值，跟投資的關聯非常大。但是，個人卻完全不贊同把投資型保單，無條件地與一般投資工具劃上等號。 因為首先，由於它是保單，所以，除了投資方面的費用外，它還被抽一筆保單相關費用。筆者完全不建議，一般大眾單純是以「投資」的角度，來購買投資型保單，而是應該從保障需求（特別是年輕人），或是整體退休規劃的角度來購買。 其次，不論是從「用最低的保費，獲得最高的保障」，或是從「退休規劃」的角度，來累積退休金，都必須是「長期投資」的概念。正因為如此，在連結標的的選擇上，筆者建議： 一、必須選擇安穩的標的，以長期投資（持有）。 二、因為累積期長，最好是積極穩健的標的（例如股票型基金或ETF），而不是非常保守的配息型商品。理由有二，其一是當投資組合中，減少風險性資產投資時，整體收益率自然就會比較低。 理由之二是，強調配息型的類全委型投資型保單，絕大多數的投資標的都是所謂的「高收債（垃圾債）基金」上。事實上，它的投資風險並不低，且更重要的是：它的配息，是有可能吃到本金的。 謬誤2：不需要固定現金流，卻仍買「月配型」投資型保單第二個錯誤是，還沒有退休，或是現在完全不需要固定現金流，卻依舊買「月配型」投資型保單。 這個概念大錯特錯的原因有三，其一是：由於這種「定期撥回」是發生在「年金累積」期間。對於還沒有退休的人，理當有固定的薪水收入的人來說，自然就不需要什麼穩定的現金流。更何況，當保戶不需要這筆錢（月撥回）時，很容易就把它花掉，而沒有真正把它存起來，留做日後需要時使用。 個人並不贊成還沒有退休，就買資產撥回投資型保單的原因之二是：每月將配息領出，就無法享有「複利增值」的投資效果。特別是還沒有退休的人，還有一份薪水收入來源，不但不需要靠這張保單「提供固定生活費」，反而更需要趁著還有投資資本的時候，以穩健、積極的方式將退休基金「極大化」。 至於原因三則是：由於月撥回基金，多半投資標的是風險並不低的高收債基金，所以，極有「配息吃到本金」的風險。所以，這種「所領配息來自於本金」的方式，並不符合投資效益。所以，除非選擇月撥回投資型保單的保戶，選擇將配息「再投入」，以發揮複利投資的效果，否則，個人仍舊建議尚未退休的保戶，最好還是選擇風險相對不會高太多，但積極、穩健的投資標的，讓自己的退休基金持續增加，以應付未來真正退休後的生活所需。 如果未退休之人，並不適合買這種「資產撥回」的類全委投資型保單，那麼「已經退休的人」就適合嗎？其實，個人的答案也是「不適合」。因為既然已經退休了，就代表需要一筆固定的生活費來源，那麼，不能夠保證每月都領到「資產撥回」保單，怎麼可能是個最佳的選項呢？ 謬誤3：誤以為「類全委」就是一檔基金標的第三個錯誤是，完全不懂「類全委」是保單，以為它不過就是一檔基金標的而已。說來不誇張，關於這樣的問題，不只是一般民眾不知道，居然連銷售的銀行理專都「不知道」！話說有一位理專，打電話給我在投信公司任職的朋友，並質疑為何該公司所合作的某張類全委保單，旗下所連結的配息基金績效，竟然輸給同一檔在銀行銷售的同名基金？ 而在這一案例背後所顯示的重大問題在於：不要說一般大眾不知道，連銷售 這些商品的銀行理專「也都不知道」，而類全委是保單根本不是「買不到固定配息基金」之下的替代方案。 因此，我想在此進一步提醒所有投資大眾：首先，不是所有在銀行銷售的產品，就只是投資工具，而不是保險商品；其次，不是有固定配息機制，就是「固定配息」的基金，而不是保險商品；再者，不是有看到有連結一個基金名稱，就代表它是基金投資，而不是保險！ 謬誤4：最適合買「變額萬能壽險」的人，從不動心……第四個錯誤是，年紀明明已經很高了，卻是為了節稅目的而買變額萬能壽險。或是最適合買投資型保單的年輕人卻不買。過去，個人聽說不少年紀大的人，之所以仍堅持買變額（萬能）壽險，就是為了「賭」自己萬一不幸身故後，所有的投資資金，都可以「免列入遺產中計算」，以享有節遺產稅的優惠。 但是，這仍然有不少風險。首先，根據國稅局的「實質課稅原則」，只要是「重病」、「高齡」、「短期」、「躉繳」、「密集投保」的案件，不論保險公司理賠與否，國稅局採個案審核，將保單價值視為遺產課10%～20%遺產稅。所以，個人誠心建議想要資產傳承的保戶，一定要以長期規劃的心態進行，以免節稅不成，反而要繳稅及罰款。其次，由於年紀大時，危險費率也越高，一旦遇上投資大幅失利，保戶會有極大的支付危險保費壓力。 另外，投資型保單的最大功用，就是用最低的成本，拉高年輕人的壽險保障。但我常遇到業務員向我抱怨說，現在的年輕人，寧可在股市裡「沖來沖去（指股票市場的「當日沖銷」）」，也不願意買任何壽險保障。因為首先，他們沒有家庭觀念、太過自我，認為自己對父母沒有責任，只有父母對他們才有責任。所以，只願把錢花在自己身上。其次，年輕人普遍認為，父母已經夠有錢了，自己的壽險保障對父母來說，相對「不成比例」。 當然，撇開這些極端的案例，我還是想再次重申：因為投資型保單採自然費率，年紀越輕，保費越是便宜。如果有壽險保障需求，但每月扣掉生活費等正常開銷，就只剩一筆錢，必須同時投資及投保。那麼，投資型保單絕對是最適合的選項。 謬誤5：買了就放任不管，賺賠從不關心事實上，正因為投資型保單的保單帳戶價值，與投資績效息息相關。所以，保戶在購買投資型保單之後，絕對不能夠「擺在那裡完全不聞不問」，以免會嚴重影響未來的保障金額多寡，或是有可能因為年齡增加、危險保費變貴，而讓保單帳戶價值嚴重縮水 謬誤6：只看年化配息率許多保戶會買投資型保單，完全是從「年化報酬率最高」進行考量，完全無視「配息吃到本金」的問題，並忽視匯兌風險。 一直以來，已經有不少業務員向我大吐苦水：「客戶嘴巴說不能接受波動，但簽約時還是找高撥回的商品」。然而，個人這幾年所看過的，買投資型保單大虧的案例，幾乎都有「配息吃到本金」與「嚴重匯損」的問題，實在很值得保戶深刻檢討才是。 謬誤7：只想領息，從不打算進入年金給付期之前，個人聽到一個市場上的常態做法：購買類全委投資型保單的保戶，多數只買變額年金。而且，不是在正式進入年金給付錢就解約，就是把年金開始給付的年齡，全都設在最高的95歲。個人聽到的理由如下： 理由一：因為業務員會跟客戶說（客戶也這麼認為），只要不進入年金給付期，錢就會在帳戶中繼續投資及生利；一旦進入年金給付期，就是用那一整筆錢，以當時的預定利率，計算出一個固定金額的年金，金額可能變的很少而且固定不變；更重要的是，那筆錢已經不能再繼續投資、生利了。 理由之二是：因為年金險開始年金給付之後，保單就不能夠「解約」，也不能夠「保單貸款」。 理由三：一旦進入年金給付期之後，所有給付金額都會固定下來。假設未來市場利率持續走高，保戶就等於「虧到了」。 所以，目前所有買變額年金險的保戶，只著眼於投保後，就立刻開始領取所謂的「配息」（正確的專有名詞是「固定撥回」），且多半在正式進入年金給付期之前，就全部解約。簡單來說，保戶就是買一個「短天期定期給付的保單」，把它拿來當做傳統終身年年還本壽險的替代品。 然而，保戶以上的三大想法，從正確的投資理財規劃上來說，是會有很大問題、風險，以及矛盾點存在的，很難禁得起實證考驗。 例如首先，所謂的「平均月撥回率5%」為例，並不保證「每月撥回」。因為金管會在2021年3月祭出新規定，月月配息型類全委投資型保單，如果要附保證給付，當基金淨值低於80％時，必須停止撥回。所以，保戶根本不可能買到真正的「每月固定給付」的投資型保單。 其次，目前號稱年化配息率不錯的投資型保單，因為都是投資在所謂的「高收益債」上，配息吃到本金的風險並不低。而這些高收益債的風險並不低。特別像最近因為俄烏戰爭的關係，相關債券淨值大幅滑落。如此的影響是：保戶拿到的「配息」，是有極大的機會「配到本金」。也就是說，一旦配息長期吃到本金，除非保戶持續增繳保費，否則，那個號稱可以「月月領息」的帳戶，不用到95歲，可能就會「提領一空」的。 更何況，目前大多數配息的投資型保單，都是所謂「外幣計價」保單。也就是說，保戶就算從中獲利，但都得承受匯率變動的風險。特別是前一陣子台幣升值之際，保戶就算拿到不錯的配息，在匯兌損失之下，實際收到的金額也縮水了。 再者，只有上帝，才會真正知道未來市場利率是走升或降低？既然如此，保戶只要確定每期所領年金，夠支付退休後的各項開銷，且能夠「活的越久，領的越多」就好。假設保戶認為每月的年金金額，不足以支付現有或未來每月生活費。那問題是出在自己「存的退休金不夠多」，而不是年金險的問題。更何況，正式退休、沒了固定收入之後，原本就不應該再進行「有風險的投資」。所以，那句「那筆錢已經不能再繼續投資、生利」的說法，就完全禁不起任何考驗。別說其他的，「凡投資，必有風險」這句話，真的很值得有此類想法的保戶深思。 且再說了，就算在年金累積期，保戶的這筆錢有在「繼續投資且領取配息」。但是，一旦「配息會吃到本金（特別是配息率越高的，吃到本金的機率就越高）」的話，就代表保戶「希望在95歲之前，可以長久領息」的想法，可能是非常不切實際的。因此，買變額年金，並且把年金給付期設定在最晚的95歲的保戶，如何能賭定地認為，這樣的做法，就一定比「直接進入年金給付期」要優？ 第四，如果買的保單正確、適合自己，且年金金額正好是所需金額，保戶為什麼要解約？所以，不買年金險，或是買了年金險後，因為「不能解約」的理由，而「永遠不要進入年金給付期」，其實是一個很奇怪的理由。更何況，保戶在進行「保單貸款」後，也是要支付利息的。 第五，年金險的優點，就在於「活的越久，領的越多」，保戶不讓保單進入年金給付期，就無法發揮年金險最重要的「抗長壽風險」的功能。 因為年金險的功能，就是為了提供被保險人「避免長壽風險」之用，讓他們在「活得更長壽」時，還有錢可以繼續領下去。所以，許多保單都有「保證領取期間（例如10年、15年或20年）」。假設保戶沒有領那麼久，剩下來的錢，保險公司會以折現的方式，以「身故保險金」的名義，給付給保單的身故保險金受益人（保證給付未領部分，還可以給指定的身故受益人，這筆錢，也不用計入被保險人的遺產總額中計算，具有一定的節稅效果），保戶實際上並不算吃虧（但值得注意的是：變額年金險在累積期，被保險人（要保人）如果不幸身故，只有退還所繳保費，且不得指定「非要保人法定繼承人之外」的保險受益人；只有當進入年金給付期後，要保人可以任意指定法定或非法定繼承人，為保單的身故受益人）。 更何況，中途將年金解約，如果再買一張保單，也還是要扣一筆費用，等於是讓原本所賺的獲利，再「吐回去」一些，這一來一往之中，會比「直接進入年金給付期而領取年金」要好嗎？以上頗值得保戶再三深思。 最後，順便提一個與高齡者相關的退休規劃議題。大家都知道，年齡是失智症發生與否的最大關鍵因子。年紀越大，罹患失智症的機率就越高。這些買了變額年金險後，卻遲遲不願意進入年金給付期的保戶，其實也在冒一個大風險—萬一自己哪一天失智了，沒法自行將變額年金險解約，或是要照顧自己的子女，得不到提款卡的密碼，就算資產撥回，每月都能順利入到自己的銀行帳戶，這筆錢，恐怕也無法花在自己的身上。 個人之前聽過一位業務員，如此建議想買資產撥回類全委型投資型保單，但擔心中途因為疾病（例如失智、中風）而無法簽名、蓋章領息的年長保戶：如果當事人因為疾病（例如失智、中風）中途無法簽名、蓋章領息，就以「要保人、被保險人及受益人為子女，但子女印章、存摺都放在父母處，錢（配息）由父母領」的方式因應。 不過，這樣做的相關法律及子女不肖的風險，仍舊無法全面排除。個人建議當事人，可以透過辦理「保險金信託」的方式，才能更為周全地解決可能的失智風險問題。其具體做法及流程如下： 要保人（必須等於被保險人）在投保變額年金險時，勾選「年金給付時間（例如65歲）」及「一次給付」，並以「保單受益人（同時必須是要保人及被保險人，因為依照《保險法》，要保人得隨時更改受益人）」的名義為「委託人」，預先向銀行簽訂「保險金信託」（一種「預開型信託」）。之後，保戶再拿著保單，向保險公司進行「批註」，讓這筆未來的整筆保險理賠金，直接進入保險金信託專戶。銀行則依照當初所訂信託契約的內容與給付條款（例如在委託人意識清楚時，錢可以直接匯到委託人指定的帳戶中；假設委託人因為中風或失智時，錢則匯到指定的照顧機構帳戶），定期給付款項給信託受益人（指委託人本身）。 謬誤8：寧可頻換基金，也不願投資較低廉的投資型保單有些投資人寧可在銀行頻繁轉換基金，而被銀行抽去一大筆手續費（贖回及信託管理費），也不願意透過費用可能較為低廉的投資型保單進行投資。我之前聽保險業務員，轉述理專的說法是：：「我的客戶只要有賺1%，就很高興了，完全不在意被銀行收了多少基金轉換手續費」。所以，理論上頻繁轉換基金的投資人，仍舊只會選擇在銀行買基金，而不會考慮透過投資型保單這個基金平台。事實上，只要懂得善用投資型保單「不收投資方面費用」，且「每年標的轉換在一定次數內（通常是一年4～6次）免費」的優惠。更何況，有的保險公司的投資標的免費轉換次數，已經可以達到「無限次」了。 謬誤9：手中持有匯損幣別或想賺利差，而買外幣計價保單就個人了解，有的客戶原本手邊，就存有一些外幣，像是美元或澳幣、南非幣等，因為匯率虧損，不願換回台幣，所以買這些匯損幣別計價的投資型保單。但是，也有聽說不少保戶，是抱著「利差、匯差與配息三重賺」的心態，在投資外幣計價的投資型保單。 一直以來，由於海外投資的報酬率，比台灣好很多，所以，國人普遍喜歡把錢，匯到海外投資賺取高利。個人不能說這些投資人的做法是錯的，只是想提醒他們有關海外投資的以下重點： 首先，投資海外必有匯兌風險，不能一心只想獲利，卻不問可能的風險。而這，通常也是非常多「一心只想尋求高獲利」民眾，無心或有意間所忽略掉的。 其次，投資海外的高獲利，一旦減去虧損之後，真的是一盤值得投資的好買賣？就例如壽險業之所以要拉高投資海外比重，就是因為國內投資報酬率太低所致。然而，當海外較高投報率，減去一定的匯損之後，就一定比留在國內投資「還優」？ 再者，投資海外部位越大，投資人遭受的虧損影響就越大。凡投資海外，都一定避免不了匯損風險。所以，一旦投資海外的部位很高，又出現匯兌損失，問題就分外顯得嚴重。 最後，投資海外風險除了匯兌外，還包括各種手續費及其他成本。例如國內有不少「複委託」的業務，就是專門幫國人進行海外金融商品的投資。但事實上，這類複委託業務，相關手續費有時並不便宜。 謬誤10：以為沒有錢或不出國，就沒有匯率風險所有以外幣計價的金融商品，不管是定期存款、基金、證券、ETF或保險，全都難逃可能的匯兌風險。所以不要以為「沒有錢、沒有出國，就沒有匯率風險」。 事實上，個人認為要不要進行海外投資，最主要的關鍵在於「目的」與「投資熟悉度（或投資訊息掌握能力）」。而總的來說，如果未來沒有打算在國外定居、工作或退休，也沒有什麼時間做太多功課，老實待在國內投資恐怕才是正道。特別是國內投資資訊取得較易，且國內市場利率（投報率）雖低，卻不表示完全無法找到比擬海外投報率的標的。因為，國內投資至少少掉了匯兌風險，以及跨境的手續費等成本。 當然，就算投資人最後的答案是「可以投資海外」。但也不是把大部分的錢，通通挪到海外去「投資」。不要忘了，投資人現階段如果主要生活重心仍在台灣，各項日常與應付突發事件的緊急支出，就絕對少不了一定的台幣資產。因為想從海外匯回，一是資產變現需要時間，二是也一樣要被金融機構，收一筆不少的國際匯兌成本。 「一年轉換4～6次免轉換費」是否算是優惠？ 對投資有何幫助？有些保險公司在推銷投資型保單時，都會有這樣的行銷話術：「月繳數千元，幾百檔投資標的任你選！投資型商品每月保費還能調整，手頭緊時可以少繳一些。」「我們免費提供1年N次投資標的轉換免手續費，到銀行買基金，每次轉換都要錢！」 ……仔細分析，這些保險公司提供的「方便」，有時並不等於「必要」。畢竟，長期投資才能產生較大的複利效果。 真正以長期投資為目標，以及資產配置為原則的投資標的，並不需要頻繁轉換投資標的。因此，投資型保單所提供的「一年轉換4～6次免轉換費用」的優惠，是否真的對每一位保戶有利，卻也得依人而定。因為，原本就沒有頻繁轉換標的的保戶，就是「無利」可言吶。 記得很早之前，曾有某家提供保戶無限制轉換的保險公司做過調查：每位保戶平均轉換的次數大約只有「兩次」而已，就算有每年免費轉換四次的功用，多數保戶事實上都用不上的。 投資海外，要如何避免匯損？ 隨著金融市場全球化，以及金融商品不斷地推陳新，「匯兌風險」經常是投資人心頭的一大痛處。個人建議，想要投資海外，又想要避免匯損吃掉投資收益時，可以試試以下幾個方法： 首先，一定要把資產，放在「強勢貨幣」上。 其次，在選擇不同貨幣時，應該選擇以「與投資地區相同的貨幣」為原則。舉例來說，如果投資人選擇美元、歐元與日圓三種不同貨幣，除非是單純做外幣定存，否則應該與投資地區相符才好。從以上的邏輯來看，假設投資人想同時投資美國、歐洲及日本地區，就應該投資以上述三種幣別計價的投資工具（例如共同基金或ETF），這樣才不會因為投資地區與幣價幣別的不同，再產生出另一層的匯兌風險。 ※本文摘自時報出版《想賺錢，要買對投資型保單》
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2022-07-16 養生.人生智慧
投資型保單是什麼？傳統保單VS.自行投資差異在哪？專家告訴你投資前必知道的11個小知識
什麼是投資型保單？ 傳統保單vs. 自行投資，有何不同？ 1. 投資型保單的定義？ 2. 投資型保單與傳統保單的差異？ 3. 透過投資型保單進行投資，與自行投資有何不同？ 投資型保單的英文是「Investment Link Product（ILP）」或「Unit Link（UL）」，字面上的意思是「以投資為導向的保險商品」：是一種將部分保費投資在各種投資工具上，而投資績效會直接影響未來保險給付的額度，保戶必須自行承受投資風險的保險商品。 換句話說，投資型保單保戶能享有的保險保障，完全取決於自己的「投資績效」。如果保戶自行決定的投資決策正確、收益大幅增加，保險金額（請見1-3「保額與保障」中的介紹）也會跟著水漲船高；但如果保戶投資失利、獲利縮水，保障就會降到只有最基礎的額度。 反觀傳統型的保險商品，由於所有投資決策是透過保險公司（非保戶自行決定），因此，保戶所獲得的保障，永遠是當初保險公司所承諾的固定金額，絕不會因為保險公司當年度投資大賺錢，而享受再多一些的保障；或是因為保險公司當年度大虧損，而少拿一些保障。 投資型保單VS.傳統保單 正因為以上的差別，投資型保單與傳統型保單間的最大差別就在於：它將「投資選擇權」及「風險」都一併轉嫁給保戶，而保戶所能享受到的好處是：當投資失利時，保戶至少能享有最低的基本壽險保障；但是當投資收益不錯時，這筆錢也能百分之百回饋到保戶自己身上。而這，就是投資型保單裡，很重要的「盈虧自負」概念。 投資型保單的引進，對於台灣保險市場的發展來說，是一個重大的突破，因為它不像傳統型保單保額那樣的一成不變，甚至標榜可以彈性繳交保費。那麼，它與傳統型保單還有哪些重要差異呢？簡單來說，一共有下列六大差異： 一、保障金額不同：傳統型保單的保額是固定的，不論保險公司投資成功或失利，保戶都將獲得原本在簽約時，保險公司所承諾的保障金額。反觀投資型保單的保障金額卻是「變動」的。也就是說，當保戶投資績效優異，可以獲得更高的保障，但失利時也還能獲得最基本的保障。 二、帳戶不同：傳統型保單因為只有一個「一般帳戶」，且這個帳戶是屬於保險公司，所以，如果保險公司因為經營不善而出現倒閉情形，保戶可能得不到任何應有的保障。 至於投資型保單的保戶，就大可以放心了。這是因為，投資型保單是採用「分離帳戶（又成為「專設帳簿」，詳見1-2「三大種類與分離帳戶」中的介紹）」的概念，如果你買是變額壽險或變額萬能壽險，部份保障還是會由保險公司承擔。 另外，就算你是純投資的保戶，特別像是變額年金這類完全沒有身故、失能保障（除了少數幾張保單會在年金累積期間，提供保戶不同金額的身故、失能保障），也因為是採取分離帳戶的關係，就算保險公司倒閉，你也不必擔心這筆投資金額會不見。這是因為保戶放在分離帳戶裡的錢，只可能因為保戶的投資決策不當而虧損，或甚至最終保單帳戶價值歸零，卻不會受到保險公司破產時，債權人的追討而損失。 三、保費計算不同：傳統型保單（終身壽險）是採取「平準費率」，也就是說，從繳費的第一天到最後一次繳費，金額都是完全相同。然而，投資型保單的保費，則是採取「自然費率」，也就是金額會隨著保戶的年齡增加而提高。 （圖1-2）是以同一家保險公司的變額萬能壽險（採自然費率，灰藍色線）及20年繳費、保額平準的不分紅終身壽險（採平準費率，灰色線）為例的每年繳費成本狀況，有助於保戶了解這兩個繳費方式的差別。 四、險種多樣性不同：投資型保單只有「壽險」及「年金險」，主要是「人壽保險」。但傳統保單除了這兩種之外，還有傷害險（意外險）及各種健康險等，種類及保障項目較為多元。 五、繳款彈性不同：投資型保單（變額萬能壽險）讓保戶在「保單帳戶價值足以支付續期保費」的前提下，可以暫停繳費；但傳統型保單（指非躉繳型）的保戶則必須按期繳交保費，否則保單可能因此失效（有關投資型保單的繳費方式，請見1-4「保單相關費用」中的介紹）。 六、費用資訊揭露的透明度不同：傳統保單的保戶，通常並不清楚每次所繳的保費中，到底有多少是做為保險公司的管銷成本，以及業務員的佣金費用？但是在投資型保單中，保險公司必須清楚揭露相關的附加費用、危險保費（提供被保險人最低保障之用）、行政管理費用、轉換、贖回費用，以及各項投資相關費用等。 購買投資型保單VS.自行投資 既然「投資型保單」裡，有「投資」兩個字，且上面也有提到：投資型保單是將「投資決策權」，交還給保戶自己，由保戶自己去選擇投資標的，且保戶將「自負盈虧」。 那麼，很多人就會想：既然如此，買投資型保單，又跟自行投資「有何不同」呢？總的來說，透過投資型保單申購基金，與直接買基金之間的差異如下： 一、投資門檻不同：在「投資門檻」上，一般定期定額買基金，每月至少要花3,000～5,000元，才能買到一支基金；而投資型保單則是提供一個基金投資平台，這個平台有時連結的基金檔數多達30～50支，甚至數百檔以上，也就是說，可以用很少的保費，買到「一籃子」的基金標的。 二、可投資或連結標的數不同：投資人直接買基金，想買哪一檔，完全可按自由意願，從非常多檔的主管機關核准基金、ETF，甚至不同的類全委帳戶中挑選；但是，如果透過投資型保單買基金，只能就該保單提供的基金投資做選擇。當然，換一個角度看，這等於保險公司先幫保戶，篩選出中長期表現優良的基金，才會放到平台上供保戶選擇連結，也許會比投資人自己「在茫茫基金海中撈針」要安全得多。 三、相關費用收取不同：直接買基金與買投資型保單的費用，各有優勝劣敗。由於投資型保單具有保障的功用，所以，相關成本會多出兩筆：「保費（附加）費用」與「危險保費」（相關費用請見下表1-2）。 四、資產保全效果不同：實際以投保100萬元甲型投資型保單的某甲，與直接投資基金的某乙為例。假設6年後，兩者的基金淨值都是200萬元，而兩人都不幸身故，某甲可以從保險公司領到200萬元的身故理賠金，且這部分是可以免計入個人遺產總額中計算；至於某乙的200萬元基金投資淨值，則必須全數列入個人遺產中，計算遺產稅。 五、稅率負擔不同：也許讀者會說：就算保戶買的是沒有壽險保障的「變額年金險」，一樣有「比單純基金投資多出許多相關費用，且收取金額不低」的問題，怎能跟一般投資「相提並論」？ 但是，民眾在細數投資型保單「收的費用多於一般投資基金」之際，卻常常忘記投資型保單會比直接資基金，少收取一些費用，並且少掉一些投資上的稅負。 買投資型保單可以「自負盈虧」，這對我有何好處？ 由於投資型保單，是把投資的選擇權交還給保戶。因此，保戶未來能夠領到多少的保障，完全取決於當事人的投資績效好壞而定，這與傳統型保單「保障固定」的作法，有極大的不同。 實際以30歲男性，購買100萬元保額為例，假設買的是傳統20年期繳費及保障定期壽險（年繳保費是25,000元，共需繳費20年、保險公司則提供終身的保障），無論他在50歲前發生任何意外，導致身故或全殘時，他從保險公司所獲得的保障，就永遠是100萬元不會改變。 但是以同樣年繳25,000元為例，如果購買的是保額100萬元的變額壽險甲型（身故、全殘保險金為「保險金額」與「保單帳戶價值」較高者給付，詳細解說請見1–3「保額與保障」中的介紹）。那麼，他未來一旦不幸身故，所能夠領取的保險金，就完全要看他自己的投資績效而定了。 假使他的投資績效不錯，保單帳戶價值上漲到了150萬元，那他所獲得的身故理賠金，就是150萬元（「保險金額100萬元」或「保單帳戶價值150萬元」取其高者）；如果投資不幸碰壁，保單帳戶價值只剩下50萬元，那麼，他所獲得的身故理賠金，還是有100萬元（「保險金額100萬元」或「保單帳戶價值50萬元」取其高者）。 正因為保戶未來的實際理賠金額，以及保單帳戶價值的總額，都是依照保戶實際投資績效表現而定。所以，投資型保單就有所謂的「投資得好就拿得多，投資得差就只能領到最基本保障」的特性。 ※本文摘自時報出版《想賺錢，要買對投資型保單》
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2022-07-15 養生.家庭婚姻
中年大叔被女同事煞到重燃戀心 外遇曝光「有家歸不得」下場悽慘
結婚是共組家庭的大事，而如果出現感情裂痕，導致雙方必須離婚，也將影響整個家庭成員。近來在日本，就有這樣的一起感情糾紛。根據日本媒體「FRIDAY DIGITAL」報導，一位化名「健一」的50歲男性，過去和一位學生時代的學妹結婚，至今已過了20年，小孩子也都長到能夠獨當一面的年紀了。一年半前，他在職場認識一位38歲女性，由於對方曾經遭到家暴而離婚，因此正處在單身狀態。這位女性在職場工作相當認真，而且記憶力超群，馬上就成為了公司的即戰力。看著她努力奮鬥的身姿，健一也深深受到吸引，即使已經年過50，卻產生了年輕時戀愛的感覺。兩人一開始是相約外出吃飯，想說抒發一下平常工作的壓力。但久了之後，雙方便發展出更進一步的關係，健一也因此經常晚歸。就在三個月前，健一在外出差三天，回家時卻發現自己被鎖在門外。當他傳LINE要妻子開門時，妻子卻冷冷回應「你的家在這」，並且給他一個離家走路約10分鐘的公寓地址。而他的私人物品，則被裝入紙箱放在該房間內。目睹此舉，健一也知道自己外遇的事情曝光了。雖然試圖和妻子溝通，兒女也認為父親應該早點道歉，總之先看能不能回到原本的家為優先，就算走上離婚一途也好。但健一發現妻子早就準備好了律師，做好馬上離婚，並且奪走健一所有的資產的準備，讓健一感到舉步維艱。目前只能靠著偷偷存下的私房錢，在猶如學生套房的狹小公寓裡，持續著過一天算一天的生活。
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2022-07-10 醫聲.高齡社會
銀向樂齡生活的必修課／主動用腦、不斷學習 打造一顆幸福的抗老腦
台灣2025年邁入超高齡社會，屆時每五人就有一人是65歲以上長者，在「登大人」過程中，大家覺得幸福嗎？專家表示，老化時心理要保持自主、彈性及轉念，並了解孤獨健康風險，增進年老生活品質，找出適合自己「老成」的樣子，用最美好的方式面對老化。此次論壇藉「高齡心靈成長班」探討年長者應如何面對高齡心靈成長議題。主持人台北醫學大學人文暨社會科學院院長楊政達說，老化會影響生理問題，如動作遲緩、失智、睡眠等，同時也對心理、社會、大腦等健康產生重大影響。要如何維持長者健康，活得更幸福、更快樂？這是非常重要的任務。楊政達說，長者要活得幸福，首先心理要保持彈性，當面對壓力、挫折、創傷或親人死亡時，心理彈性十分重要，需轉念把負面情緒轉變為更積極、更正向思考；其次是年老時常伴隨孤獨及孤寂感，此時要學會如何和自己相處；最後於年老罹患失智時，要藉由腦科學進行動腦訓練，維持大腦健康。創意老化比活躍老化好，對大腦進行三個重要投資。人在老化過程要如何過得幸福？成功大學醫學院行為醫學研究所教授郭乃文以「高齡、人生腦、幸福整理學」為題演說。她說，長者應適當訓練大腦前額葉，強化大腦神經迴路，從被控制的大腦走向有經驗的運用大腦。前額葉是一個管理大師，像家庭裡的家務管理員，平時應多利用前額葉「主動用腦」，也就是利用大腦來設計生活，以及從不斷地學習過程，讓大腦成長，成為一顆「抗老腦」，達到創意老化。郭乃文表示，創意老化比活躍老化好，腦心智力量是一種投資，長者應重視三個重要投資步驟。第一是動機投資，要先溫暖自己的腦，讓自己覺得安全和喜樂，如同運動前要先熱身，避免運動時受傷，以訓練自己對很多事情可以維持興趣，比如從欣賞小小的事物、體會小小的感動等簡單的事情引起快樂，並強化多元、多種價值觀，感受很多事情都有美好的層面，讓自己產生對大腦投資的動機。其次，維護老年腦力要重視複習計畫，先想像自己想要改變的地方及前進的步驟，讓自己有跡可循，多體會和加強自己的專心程度，建立記錄的習慣，執行強化功能。第三是整理自己的收穫，不要再比較人生輸贏，考量各種失敗及機運帶給自己的收穫，讓自己記得這個收穫是值得的。讓大腦擁有「換句話講」的能力，就可以改變性格。郭乃文說，腦心智的好品質及高效能會直接影響一輩子的幸福感，可以藉由整理生命資料，如看老照片等，以訓練腦心智，但整理時常徒增心中波瀾，此時要把握四大原則，分別是自主、多元角度、學習及欣賞。自主是指，多回想自己曾做過的選擇與思考，多元角度是從不同角度出發，化被動為主動，而學習是一個從主觀轉為客觀的過程，欣賞則是要多稱讚、多肯定。郭乃文指出，大腦升級演化包括情緒、行為和思考重點，情緒方面應累積正向心理資產、幸福感的塑造及價值觀演化；行為重點在於經行動力、影響力，採用多元效能政策；最後思考方面為跨時、跨域的觀點思考，同時創造知識。如此一來，大腦擁有「換句話講」的能力，改變對自我說的話，就可以改變性格。面對生命無常，大腦要及早準備，轉念為一種學習。至於長者面對喪偶、獨身如何面對？郭乃文說，每個人都會遇到這個問題，因此大腦應先進行準備死亡及告別的相關整理，同時慢慢感受生命的意義，從其他在乎的事情，讓身體、生活步向舒服的狀態，而不是喪偶後成為空盪盪或需要照顧的人，家人也應尊重長者的自我、彈性及轉念，讓長者幫自己做更多的事情。此外，年長者退休後，多被要求照顧孫子，但他們應有自己想過的第二人生，該怎麼辦？政治大學心理學系副教授吳治勳說，爺爺、奶奶照顧孫子時，如果只負責和孫子玩，對健康有利；但如果無時無刻要照顧孫子，這樣的壓力對健康不利。不過，如果將態度轉為主動照顧，而不是被迫，可能會好一點。郭乃文說，她有時候也須照顧孫子，但她不會換現在充滿圖案的尿布，於是採取做中學的態度。她建議不要把照顧孫子看成必須完成的工作，而視為一種體會與學習，帶著想讓對方快樂的心情，如此內心會舒服很多，成為一個「不倒翁」，遇到任何挫折都不會跌倒。
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2022-07-10 名人.林靜芸
人生最重要的事是什麼？名醫：財富不是快樂指數最重要指標
我小時候愛玩，功課沒寫完就不敢去上課。導師到家裡告狀，母親很生氣，用竹尺打我。有一天被母親處罰後，我蹲在地上哭泣，疼我的父親拉我起來並告訴我，他也捨不得我挨打，但他有一個堂姑，原是千金小姐，結婚後與先生不和，被婆家趕出來，她無謀生能力，四處流浪，曾向父親借錢，還摸走我家的時鐘。父親說：「人生最重要的事是讀書，也要學得一技之長，必須能夠養活自己，別想靠任何人。」這番話點醒了我，我開始乖乖念書，好不容易，考進醫學院。上榜喜悅的心情還沒平復，母親告訴我，「不要以為會念書，人生就能幸福。妳已經考上大學，接下來最重要的事，是把自己嫁出去！」毫無心理準備的我，聽了母親的指示，不知該如何努力，幸好有一個學號在我隔壁的男同學「目睭糊到蜆仔肉」（我家兒子女兒的評論），我才能完成母親的囑咐。人生最重要的事應該只有一件，但是不同的時段，父母親的吩咐不一樣。結婚之後，母親說：「接下來最重要是生小孩，老了才不會孤單」。等我有了兩個小孩，父母親自願替我照顧，還要我「專心作醫師比較重要」。怎知小孩長大，對阿公阿嬤的安排有意見了，母親又跟我說：「醫師的工作，同事能夠擔當，母親的角色無人能取代，妳作母親比作醫師重要。」別人的人生朝哪個方向前進，我不知道，但是我的人生是隨著父母親的指示，經常變換方向。有段時候，我的丈夫忙事業，兒子忙叛逆，女兒忙功課，我的日子滿是挫折。我問父親，我該如何是好？父親摟著我說：「人生最重要的是尋到自己的快樂。」那段時間我經常回娘家，與父母一起吃飯、打高爾夫球，甚至出國旅遊。可惜甜蜜的時光不長，父母往生之後，我的人生彷彿又迷失方向，不知道什麼事重要。世間父母普遍希望子女幸福快樂，所以讓子女受教育，要子女努力賺錢。但是快樂是什麼呢？英國的經濟學家喬治以及蘇珊娜，從大數據中發現美國的0.1%人口年收入超過150萬美金。這群人的資料顯示，領薪水不會致富，擁有資產才會。更諷刺的是普羅大眾嚮往從事的行業常常短命，其平均開店年數：唱片行2.5年、玩具店3.25年、服飾店3.75年（相對可參考的牙科診所平均開業長達19年）。富人從事的常是無趣不起眼的行業，例如汽車代理、加油站、工具機、製鞋、化工材料等等。調查報告建議想賺錢的人，應先作好市場調查，避免徒勞無功。有趣的是，喬治以及蘇珊娜調查了數萬人後發現，錢夠用就好。年收入到美金75000元以上，快樂指數不會增加。快樂與財富不同，難以度量。調查報告詢問有哪些活動的快樂指數與結婚相當。得到的回答是「作愛」、「運動」與「做喜歡的事」。至於與什麼人在一起會快樂，答案是浪漫的情人或朋友。我們常以為天氣很重要。調查顯示氣候只占快樂的一小部份。至於環境的重要性，人們在大自然尤其有水、風景美的地方，大部份人會覺得快樂。又能再找到快樂的答案，我有如釋重負的感覺。人生有許多重要的事，父母親期望我的，原來也只是好好過日子，有空多多接觸大自然，快樂並不複雜！
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2022-07-08 養生.人生智慧
子女怨爸媽以前竟沒買房，真的很沒用？網路論戰哪個世代壓力大
家中長輩沒買房產，讓年輕人倍感壓力？台灣房價居高不下，買屋成為年輕世代最大的經濟難題，有網友在網路論壇發文，表示爸媽收入堪用，但長期租屋不買房，20多年來的租金都已經可以買一棟透天厝，抱怨爸媽身為「最爽世代」，竟還什麼資產都沒有，「真的很沒用」，引起網路論戰。 原PO於Dcard中發文，表示父母在市場和夜市賣小吃，收入堪用，但過去20幾年來皆選擇租屋，多年租金累積起來已可購入一棟中古透天厝。可是長輩卻對財務沒有長遠規劃，導致原PO長大出社會後，家中仍是沒有房產的狀況。 這讓她羨慕那些出生自帶房產的朋友，成長過程不用經歷被同儕挖苦、調侃，也不用時時擔心房東趕人，如今更不用煩惱怎麼賺更多錢、好買一間可以住的房子。她擔心爸媽已邁入中老年了，總不能一直租房，悲嘆：「年紀越大，越覺得當時他們怎麼這麼不會想」。 這篇貼文引起眾多討論，不少人直指爸媽經歷「台灣最爽年代」，「不管學歷如何，基本上只要願意努力就一定會成功，好好分配資產，買個2、3間房根本不是什麼問題」。也有人說：「現在的人要買房真的太難，爸媽那個年代沒買房，真的會給小孩很大的壓力」。 「他們經歷過台灣最爽的世代，還什麼資產都沒有，真的很沒用，現在年輕人可能家裡沒幫忙也買不起房，長輩不要造成其他負擔，例如要再付一份房租，其實就不錯了。」更有網友分享經驗：「因為家裡沒有房，租的環境很差，當我好不容易存到一筆自備款，我只好先買房給家人，而犧牲掉自己跟未來」。 不過也有不少人持反對意見，認為每個世代都有自己的艱苦，與其抱怨，不如靠自己。 「長輩是長輩的，要房子自己買，爸媽都養妳到大，沒理由連房子都要他們準備吧！那個世代也不是大家都賺飽賺滿，很多房子買下去也是房貸揹2X年，房價一樣有高點，我家就這樣，還是南部」；「他們如果不養你的話，我想也可以買一間房了吧！」 過去曾有人在PTT上討論，點名台灣4、5年級生壯年時正好遇上經濟起飛，「房價低、股市爆發，台灣錢淹腳目」，是最爽的一代。不過對4、5年級生來說，出生時多半經歷戰後困窘，老後又成為需奉養長輩、撫育兒女的三明治世代，其實生活並不輕鬆。 電影《一家之主》導演王希捷受訪時就曾表示，自己的爸媽分別是民國32、40年次，從小看他們就是「不斷的付出與各種隱忍。」 正因為壯年時遇上台灣經濟起飛，長輩幾乎傾盡全力拼命賺錢，除了供孩子唸書、生活無虞，往往還要養上一輩、支援兄弟姊妹，儘管媽媽從事教職，已經不是一般的勞動階層，但在王希捷童年印象中媽媽就是不斷在上班、做家事、煮飯中輪迴，除了吃飯時間和折衣服，「沒看過我媽坐下來休息過。」 61歲的熟齡作家施昇輝則認為，老後租屋不易，建議仍應在能力允許下買房。但很多父母擔心子女吃苦受罪，所以省吃儉用盡可能留錢給孩子，那倒是不必。施昇輝說，「愈擔心子女，他們就愈無法獨立。」直言兒女的人生還很漫長，作父母的不可能陪子女一輩子，「強迫他們早一點建立養活自己的能力，才是做父母最重要的責任。」●原文刊載網址●延伸閱讀：．熟齡離婚，「千萬別做」3件事！就讓這些事給大人處理，別對子女造成深層永久傷害．離職後，就必須學會要放下！那些不順遂，都只是經過，唯有自己變好、變強，薪水變多，才是「實在」．熬過負債、婚變…她走過人生巨震，55歲華麗轉身！生菜女王告白：「沒有他們，我就倒了」
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2022-07-02 養生.人生智慧
留房給兒女，卻吵著分產怎麼辦？律師：生前預立遺囑 指定繼承人少紛爭！
張爺爺因病過世，留下一棟2500萬的房子和數百萬現金，他和配偶育有一對子女，兒女各自成家，房子是張爺爺和老伴建立的起家厝，分產時兒女有意出售，但高齡的張奶奶卻不願離開，一家人為了房產怎麼分，天天吵不停，該怎麼辦呢？生前預立遺囑 指定繼承人少紛爭恩典法律事務所律師周依潔指出，由於張爺爺生前並無規畫遺囑，依法規定，不動產由張奶奶和其子女三人平分，每人取得1/3（此處不討論夫妻剩餘財產分配之問題），但兒女意見不同，處分資產時困難重重。她建議，張爺爺生前若預立遺囑，指定不動產留給太太，雖然遺囑會侵害到「特留分」（指法律保障繼承人一定可分配到的部分），但張爺爺可透過存款或保險、股票等其他資產，分配給其他繼承人，讓其他繼承人的特留分不受侵害，如此一來，可安心指定不動產留給某位繼承人。從張爺爺的故事可發現，他因未事先預立遺囑，造成死後唯一房產，無法如張爺爺所願讓太太得以終老。律師指出，倘若張爺爺名下僅有一棟房產，並無留下任何其他資產，這時候就會更加麻煩。所有權人眾多 賣房需逾半數同意若張爺爺預立遺囑，交代唯一財產房子留給配偶，侵害民法特留分規定，但又無其他資產可分，周依潔透露，這時就會出現配偶還是要與其他繼承人共有房屋，導致共有人間若對是否出售房產意見分歧，將視共有人及持有比率，皆超過半數同意，才能進行處分；或持有比率超過2/3，不論人數是否過半，都能處分。所以若張爺爺未預立遺囑，兒女又都同意出售，即使張奶奶一人不同意，也無法改變被賣掉的事實。確認符合出售比率的門檻後，欲出售房產的繼承人找到買方出價，也同意出售後，便能以存證信函通知不願出售房產的繼承人，詢問是否用相同條件行使「優先購買權」，若對方不願買，或超出回覆時間仍沒回覆，欲出售房產的繼承人就可以賣出。想留房給子女 贈與契約皆大歡喜許多人努力辛苦賺錢一輩子，生前將財富傳承給子女，卻發生「有了銀子不要老子」的憾事，逼得父母寧可選擇死後才讓孩子繼承，避免無法安心終老。恩典法律事務所主持律師蘇家宏提醒，如果想生前贈與，可透過寫贈與契約簽但書，且附帶條件，萬一子女不孝，未遵守條件，即可訴請返還。因此，贈與契約的簽訂，不只能延續父母疼愛子女的心意，也可以保障爸媽自己的財產，用聰明的方法贈與，雙方才能皆大歡喜！
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2022-06-26 醫療.心臟血管
健保大數據／二尖瓣脫垂治療特色院所
修補與置換‧全國No.1振興醫院／瓣膜經修補後 多可再用10-15年健保統計，110年振興醫院執行二尖瓣脫垂修補或重建手術195人，全國第一。振興醫院心臟醫學中心心臟血管外科主治醫師、兼任心醫學影音室主任陳怡誠說，俗話說「天然的尚好」，該院治療二尖瓣脫垂與他院不同，多依據國際指引，以修補瓣膜為優先考量，因經修復後長期觀察，心臟瓣膜運作較佳。該院修補瓣膜後，多可以再使用10至15年，等同是置換組織瓣後，平均使用10年的效果，除非瓣膜受損情形十分嚴重，才會進行置換手術。陳怡誠表示，瓣膜治療採修補方式，對醫師技術要求較高，該院在院長魏崢領導下，要求對修補瓣膜的基本功一定要練好，必須讓患者重度逆流的病情，修補到輕症或以下。同時，針對已置換組織瓣患者，目前也可以採用經導管治療，再植入一個瓣膜，形成「瓣中瓣」，避免第二次傳統開心治療。治療瓣膜性心臟病時，振興醫院多年前即規定團隊合作，由內外科醫師一起站上手術台，手術前經食道超音波檢查，讓手術更為精準，如此一來，不僅提高手術成功率，更縮短手術時間20至30分鐘。今年更成立「瓣膜治療中心」，推動雙主治醫師制度，讓病人受到完整照顧。修補術‧醫學中心No.1亞東醫院／修補手術更費功 長期來說預後較好亞東醫院在110年二尖瓣脫垂修補或重建手術有94人，為醫學中心中第一名。亞東醫院心臟外科主任醫師陳哲伸說，二尖瓣修補所需的技術、經驗及耐心，遠高於置換手術。陳哲伸指出，置換瓣膜只要把舊瓣膜剪下，換上新的就好；但修瓣膜就要不停測試，往往修補時測試，瓣膜是關得緊的，但當心臟恢復跳動卻仍無法關緊，就要將心臟再停一次，因此修補手術很花時間。雖然置換手術很快、簡單且健保給付較高，但修補手術長期來說預後較好，雖然麻煩一點，能修補還是最好。陳哲伸說，修補手術最需要的是經驗，亞東醫院有傳承制度，院長邱冠明是有名的瓣膜修補心外科醫師，自己一路跟著看、跟著學，經驗勢必會多一點。有些醫師怕修不好、怕麻煩，選擇用置換手術，但這對病人並不是最好的選擇。一是新的瓣膜對血流造成某種程度阻力，流過去的血量可能會減少；二是現今盛行換生物組織型的豬瓣膜，較容易損壞，10年後恐怕還要再開一次。至於怎麼判斷瓣膜要修補還是置換，陳哲伸說，從超音波就能看出，除非是完全硬掉，一般多數是脫垂、腱索斷裂，只要瓣膜是軟的，幾乎都能修補。置換術‧醫學中心No.1台大醫院／處理困難個案多 心臟手術愈見精準台大醫院去年門診有1萬2,497人次因二尖瓣脫垂求診，服務量居全國醫學中心第二名，接受人工瓣膜置換術則有85人，為醫學中心第一名。台大醫院心臟血管外科主任許榮彬表示，台大醫院心臟外科有三大特色：手術量全國第一，每年執行約1000台成人及兒童心臟手術；兒童心臟科手術量全國最多；困難個案多，根據「EuroSCORE」風險評分，台大成人心臟手術平均得分為10%，高於一般平均2%到3%。「台大心臟外科最重要的資產是人才。」許榮彬表示，心臟外科醫師橫跨老中青三代，重視經驗傳承和精進。現在台大心臟手術時間縮短、傷口變小，體外循環及藥物控制愈來愈精準，近三成病人做手術甚至不需要輸血。還不需手術的二尖瓣脫垂病人，需長期回診。台大醫院心臟內科主治醫師林茂欣表示，如果逆流程度輕微，建議每一兩年做心臟超音波。期間不需吃藥，但心臟內科會綜合評估病人之三高共病及用藥，提醒妥善控制三高，因為血壓若不受控，會加重逆流的情況。也會建議民眾規律運動，除了有益心血管健康，也有利於觀察病情變化。當運動變得容易喘，可能是逆流情況變嚴重，需回診評估介入治療的時機。醫學中心門診No.1台中榮總／可能合併心猝死 每年發生率0.2%-1.9%根據健保署資料統計，台中榮總110年二尖瓣脫垂門診共1萬5,263人次，居全台醫學中心第一名。台中榮總心血管中心主任李文領說，患者會到醫學中心看診，說明現代人很重視胸痛的早期症狀與正確診斷，不讓非預期的心臟病發作。李文領說，二尖瓣脫垂可演化成重度二尖瓣閉鎖不全、心衰竭、感染性心內膜炎等。若為重度閉鎖不全，需外科手術；若手術風險高，可選擇經導管二尖瓣緣對緣修復術治療。值得注意的是，過去多認為二尖瓣脫垂是良性，但根據臨床研究，二尖瓣脫垂可能合併心猝死，每年發生率0.2%到1.9%。若患者有心電圖下壁T波倒置、複雜性心室心律不整、雙瓣葉脫垂、中度以上二尖瓣閉鎖不全，超音波組織杜普勒在二尖瓣環外側有收縮性尖刺影像，核磁共振影像有乳突肌或下壁基底心內膜下心肌纖維化，二尖瓣環分離，女性患者等，心猝死機會會增加，醫師需注意患者是否有此現象，早做預防治療。有多型性心室心律不整的低危二尖瓣脫垂患者，可以給予乙型拮抗劑治療，有些患者可考慮電燒術治療，必要時可以做心電刺激檢查來找出高危患者，裝置植入型去顫器預防心猝死。
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2022-06-18 養生.人生智慧
想留房給孩子，該不該先過戶？ 律師教你節稅有眉角
財富傳承是長輩留給晚輩的愛，但不少人卻忽略傳承必經的細節「繳稅」，像是贈與稅、遺產稅等。資產的總額，會影響稅負的多寡，暖男律師、恩典法律事務所創辦人蘇家宏律師透露，在做財富傳承時，透過事前計算就可以略知需繳多少稅，用對策略，更有機會讓自己或子女免繳稅！房產該不該先過戶 律師給解方談到贈與稅、遺產稅，很多人不太了解內涵，甚至道聽塗說，讓自己不小心做了錯誤決定，導致須繳納更多稅。蘇家宏分享案例，曾有一位先生來到他的演講現場，愁眉苦臉地說，「律師，我已經好幾個晚上都睡不著了，因為想把手中的房子留給兒子，我朋友建議，現在趕快把房子過戶給兒子，這樣比較好，真的嗎？」蘇家宏一聽直言「並不需要這樣做」，他分析此案例，當事人想要省遺產稅，所以參考朋友過戶的意見。事實上，當事人的房子公告地價現值不到1000萬元，納入其他財產也沒超過1200萬元。在當時遺產稅免稅額1200萬元（2021/12/31之前）的條件下，若利用遺囑規畫，讓兒子在他過世後繼承，不僅生前不用繳贈與稅，兒子也不用繳遺產稅。最後，蘇家宏耐心地建議，不用立刻把房子過戶，而是寫好一份遺囑，註明把房子留給兒子，就完成了傳承規畫。擁有20年以上財富傳承經驗，接觸過1000個以上家庭，蘇家宏透露，很多人誤以為找律師就是要打官司、爭產，事實上，透過法律的概念做好財富預防性規畫，不僅不會破壞家族感情，更能省下未來可能的官司費用和時間，是一個大家需知的重要觀念。擁多筆不動產 傳承留心遺產稅有些人認為，「我的財產不多，不需要做財富傳承規畫」，蘇家宏提醒，遺產稅免稅額為1333萬元，喪葬費扣除額123萬元，配偶扣除額493萬元，還有各項扣除額與免稅額，因此，如果單身者的遺產總額低於1456萬元，有配偶者的遺產總額低於1949萬元，不用煩惱遺產稅的問題，超過部分就「可能」要計算遺產稅。從累進稅率的精神來觀察，遺產總額超過免稅額及扣除額的部分才是課稅遺產淨額，遺產淨額5000萬元以下課徵10%遺產稅；5000萬~1億元，課徵500萬元，加上超過5000萬元的部分加課徵15％；超過1億元者，課徵1250萬元，加上超過1億元部分再課徵20％。蘇家宏提醒，遺產是含海內外的所有財產，因此有多筆房地產、海外資產的人更要留心，若沒有提前規畫，晚輩在繼承時，就可能面臨被課大筆遺產稅的狀況。
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2022-06-12 養生.人生智慧
面對人口快速老化：梁賡義與許志成分享銀色幸福心法，傳授高齡幸福感3撇步
三、四、五、七時代即將來臨！台灣人口正在以破世界金氏紀錄的速度老化，從國發會的人口推估來預視未來畫面，將會是每三個小孩要撫養一個老人，四成老人家們沒有兒女，五成沒有孫兒輩，七成的人口居住在都市。事實上，橘世代的能力、經驗與智慧，都是社會中不可或缺的資產，如何迎向樂齡生活成為當代必修課。推動成立國家衛生研究院高齡醫學暨健康福祉研究中心的梁賡義與許志成，分享他們的銀色幸福心法。梁賡義是國家衛生研究院長，今年70歲了，年輕時，在美國取得統計學碩博士學位，更在1986年在約翰霍普金斯大學時與同事Scott Zeger設計了廣義估計公式，可以用於精神分裂和糖尿病研究。後來，在前國衛院長吳成文的力邀下，放棄在美優渥的待遇，梁賡義懷著對台灣土地的感情，回台奉獻所能。在疫情中，梁賡義除了國衛院繁忙的公務，同時也承擔起中央疫情指揮中心研發組組長，默默地在幕後奔忙，除了擅長的疫情走向推估、疫苗採購國際談判，還積極籌備國內的疫苗二廠籌建。珍惜與家人互動 維持三代感情溫度但是，談起種種顯赫的學經歷，都不若梁賡義談起在美的孫兒們時的眉飛色舞。梁賡義說，這幾年，沒辦法像過去那樣，每年飛到美國探望孫子們，心裡總有點失落。「小孩的成長是不等人的，我們盡可能每周跟孩子們用視訊打招呼、聊天。」他說，他盡量使用中文視訊，不僅維持三代的感情溫度，也讓孫兒們保持對中文的興趣。除了盼望著疫情能慢慢舒緩之外，鶼鰈情深的梁賡義夫妻也在上月飛往紐約參加二兒子的婚禮，給予新人祝福後返台，「我們想不管怎麼樣，一定要去參加，是一個見證、也表達我們的祝福。」疫情中出門探訪親友的機會少了，許多老人家難免感到孤寂，梁賡義說，「讓人感覺到你關心他們，你也可以感受到他們的關心，不是一定要整天在旁邊，互相關心、互相支持才是最重要的。」社會參與自我實現 提升幸福感「維持社會連結」聽起來是很學術的字眼，卻正巧也是國衛院高齡醫學暨健康福祉研究中心執行長許志成的樂齡心法。平日得台北、桃園、新竹、雲林四點移動，分別進行家庭生活、當醫生、做研究、成立高齡中心，許志成雖然還不是「法定老人」，但他已在規畫未來的銀髮生活，每個月都與大學畢業的同班同學們，相約爬山、騎單車。同學中有人酷愛攝影，就擔負起攝影師工作；還有同學退休後迷戀上木工，常常在社群軟體分享木工作品，享受同學們的讚嘆聲。許志成說，增加社會連結，幸福感確實會提升，老年生活也會更有趣、精彩。許志成說，「幸福感」一詞，其實很抽象，和我們平時說的「快樂」不盡相同，它包含了正向樂觀的情緒、全心投入的生活，以及有意義的生命等等成分，也就是「正向情緒」、「生活滿意度」、「自我價值的實現」；而影響正向情緒的因素有個人、家庭、人際、社會等四個層面。時時問候 助年長者走出情緒低谷許志成指出，由健保資料庫來看，約百分之四的長輩因憂鬱症就診，但這只是冰山一角，從過去所做的訪談及研究顯示，100位憂鬱長輩中，真正尋求醫療協助者不到三成，其中只有一成接受完整的憂鬱症治療。許志成表示，高齡憂鬱的原因盤根錯節，台灣長輩的憂鬱情況很嚴重，有些獨居老人生活單調、無趣，導致長者的自殺率常占各年齡層榜首，尤其疫情對長輩的社交生活造成重大衝擊，更是雪上加霜。在疫情中，人人都被隔離成了孤島，要如何溫熱彼此情感呢？許志成建議，現在就拿起電話，撥電話給自己的孩子，撥電話給父母親，簡單頻繁的問候一聲，吃飽了沒？下雨天走路要小心？家裡的貓餵了嗎？天氣變了，有沒有穿暖？不為了特定目的的招呼，時時的問候，彼此心情自然就會開朗。不要斷崖式退休 放鬆或忙碌找平衡因為年底即將卸去國衛院長一職，梁賡義一位亦師亦友的好友特別跟他分享自身的故事。這位朋友現已80多歲，他的父親一直忙於工作，在退休後，整個人因急速放鬆，變成生活沒有重心，結果沒多久就過世了。所以當這位朋友要退休時，便反其道而行，把自己弄得忙碌不已，四處教學，未料卻突然中風，令人覺得非常可惜。梁賡義建議，不要斷崖式的退休，要從中間去尋求平衡。不要讓自己突然一下子放鬆，也不要過於忙碌。「我已經是隨心所欲的年齡，但依舊相信自己可以持續貢獻社會。」高齡幸福感三撇步1.維持生活滿意度與家庭和樂不要過分追求財富與名利，常懷感恩，謹守本分，知足常樂。心靈上的富足遠比物質上的富足重要，珍惜與家人相處的時光，就算生活忙碌仍要維持良好的互動與溝通，互相陪伴、樂於分享。2.保持學習熱忱與自我肯定人生就是不斷地學習，邁入高齡也不例外。常懷求知的渴望，並對未知的事物維持高度的興趣，不停地獲取知識、充實自我，進而滿足自身的成就感，達到自我肯定。3.人際關係與社會參與現代社會是由複雜而綿密的人際關係所組成，維繫人與人之間的友善相處，不光是要重視親友、鄰居這類關係，也應多參與社群團體或志工性質的活動，充實心靈的富足。另外，多與年輕朋友接觸共事，傾聽他們對事物的看法，也能讓我們的心境永保年輕與活力。
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2022-04-20 失智.失智100問
財務問題／借鏡日本防高齡遭詐騙 金融自律規範9月上路
台灣失智人口持續攀升，台灣失智症協會理事長、林口長庚學術組副教授級主治醫師徐文俊表示，根據失智症流行病學調查結果推估，台灣65歲以上失智人口約30萬842人，45至64歲失智人口約1萬1324人，台灣失智人口共31萬2166人，占全國總人口1.34%，等於台灣每74人中就有1位失智者。為避免長者因認知功能障礙被當「肥羊」遭詐騙，金管會推動「銀行業公平對待高齡客戶自律規範」預計今年9月上路，台灣失智症協會獲得日本教授成本迅授權，出版「日本金融機構高齡客戶支持對應報告書」，提供國內金融機構未來針對高齡及失智者需求開發金融產品時，做依據參考。根據內政部去年公布人口普查結果，近10年高齡人口暴增50%，除了健康老化外，高齡者的財務風險更是家庭、社會關注焦點。徐文俊指出，65歲以上長者年紀愈大，失智風險愈高，同時因認知功能障礙，容易成為被詐欺或財物被不當剝削的對象。台灣失智症協會秘書長湯麗玉表示，根據台灣失智症協會的調查，失智者遭受財物損失時，常因無法確認行為發生時失智者的意思能力，導致在訴訟中無法求償，也讓失智者晚年生活因財物損失而更加窘迫，成為社會困境及國安問題。已進入超高齡社會的日本，2025年失智人口預估將超過700萬人，等於一家擁有100萬高齡客戶的銀行，一年內有高達4000名客戶罹患失智症。日本京都府立醫科大學教授成本迅，偕同銀行業、保險業、醫界等跨領域專家，出版「日本金融機構高齡客戶支持對應報告書」，針對金融機構服務高齡客戶友善措施提出跨領域的整體規畫建議。成本迅昨透露，從2013年展開研究，因觀察到失智患者在金融管理層面的困擾及問題，希望集合金融界一同開發合適的金融商品，如保險和信託，以及推動資產管理服務，也希望金融機構能及早發現失智者，結合社福、醫療機構給予協助。金管會銀行局副局長林志吉表示，台灣2025年將邁入超高齡社會，金管會2020年成立信託計畫2.0，推出微型保單等金融措施，今年銀行公會也制定「公平對待高齡客戶自律規範」，未來銀行業需針對高齡者金融行為，可能會產生的風險納入行銷及金融方案的考量，也提醒行員提高對長輩異常金融行為的警覺。
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2022-04-12 養生.人生智慧
退休生活絕對不是更縮衣節食！前金融業董事長張玲玲：想要財富自由必做的2件事
編按：財富自由的關鍵，在於減少開銷、增加被動收入。這個道理大家都知道，但怎麼做到？創富教練張玲玲，曾在金融業擔任高階主管多年。她指出，記帳掌握自己的需求和財務缺口，透過低波高息的投資工具累積被動收入，才能過有餘裕的退休生活。與創富教練張玲玲碰面這日，她剛結束在大學的兼課工作，正式進入退休生活。她笑說，不用工作的第一週，她仍是天天早上6點起床。睜開眼睛，才想起此後的每一天，都是屬於自己的時間。不必為錢工作後，人生更自由了。58歲的張玲玲，曾任台証期貨、陽信證券董事長，在金融業工作多年。她擁有組織心理學博士學位，也在臺北城市科技大學企管系教授投資實務，幫助學生找到理財行為的盲點。她觀察，無法累積財富的人，有3大特質：不記帳、花錢衝動，以及缺乏正確的理財知識。如何改善讓錢包「漏財」的壞習慣，創造更多被動收入，達到財富自由的目標？必做事事項一：記帳一年，財務漏洞、掌握實際收支「我常跟學生說，理財的第一步是金錢整理。」張玲玲說。她從20歲時就有記帳的習慣，因為小時候家中經濟出了狀況，三姊弟在學生時代必須自己打工，賺取學費和生活費。每筆收入、開支都記錄得一清二楚，才能確認錢是否夠用。出社會後，進入證券業，客戶知道她記帳功力好，常委託她幫忙計算不同帳戶的股票投資獲利。結婚生子後，她也用同樣的方式管理房貸等家庭支出，為日後的財富累積打下良好的基礎。為什麼記帳有助理財？張玲玲指出，人的記憶並不可靠。特別是消費社會充滿了誘惑，人們常在不知不覺中，順手花掉小錢也不心痛。然而每天1百塊、1千塊的消費，一個月下來就會增加3千到3萬塊的額外開銷。「有人覺得自己開銷不多，錢應該夠用。一記錄，才發現並非如此。」她推薦使用手機App記帳，例如CWMoney等App，可以記錄每筆開銷的類型，方便日後比較。例如，她會將餐飲開銷細分為蔬果、冷凍肉類、早餐、午晚餐外食等多個項目。如此一來，就能確認自己在哪些食物上花最多錢、不同月分的外食成本消長。「記帳記得愈仔細，你才會知道該如何調整預算。」她也建議，記帳時間愈長愈好。畢竟，一年四季的吃穿用度不同，「冬天的衣服就是比夏天貴。」記帳至少一年，才能完全掌握自己的消費習慣。此外，也有些消費是多年才發生一次，像是老家電故障需要修理、退休後想重新整修自宅等，都要提前列入預算。「我還沒遇過記帳一年，沒省到任何錢的人！」張玲玲笑說。記帳最大的好處，就是讓人對數字變得敏感，繼而改變消費行為。像是她有位朋友是多年老菸槍，但記帳3個月後就決定戒菸。「一包香菸的售價不貴，隨手買不算什麼，但一年下來就不得了了！」必做事項二：提高被動收入，讓未來不工作也有錢進帳存到一筆豐厚的存款，就可以離開職場了嗎？張玲玲提到，身邊有些朋友過去收入不錯，也自認存了足夠的退休金。然而，退休後，出門社交、旅行玩樂都要花錢，再加上孩子準備結婚、多年老屋得裝修等非預期支出，讓他們驚覺錢竟不夠用了！「當你沒有固定的收入來源，心情會忐忑、不安。這不是退休後該有的情緒。」張玲玲指出，財富自由有個公式：年度被動收入／年度總開銷。數字大於1，才能安心地退休。達到財富自由的方法，無非是讓分母的開銷變少，分子的被動收入增加。前者可以透過記帳管理，後者則需要有計劃地投資。她回顧自己從上班族到財富自由的歷程。最重要的投資決定，是在35歲時買了期滿領回的年金險。當時股市行情正好，身邊的人大多認為年金險的利率太低，不贊同她的做法。但她認為，老後要過得好，穩定的被動收入比高獲利更重要。「等我股票做不動了、腦筋也不靈光了，年金領回還會固定給我年薪。」不過，她也坦言，2000年時的經濟環境和今日有很大的不同。當時年金險的保費不高，年利率可達7%。在今日的低利環境，市面上已找不到利率如此高的保險商品。儘管如此，創造被動收入、分散風險仍是財富自由的關鍵。她建議，可挑選「低波高息」的基金產品。這類基金商品大多投資波動較小的金融股、資產股等，每年穩定配發現金股息，對準備退休的族群而言是不錯的選擇。如果想投資股票，張玲玲的做法是挑選不同類型產業的龍頭股。例如，半導體類股挑台積電（2330），5G電子類股挑華通（2313）、鋼鐵類股挑中鋼（2002）等。不同產業的公司股價會輪流波動，進而達到平衡風險的目的。她認為，股票是最能對抗通膨的投資工具。因應需求帶動物價上漲的同時，經濟成長也會拉動生產力提高，連帶使得股價長期往上漲。她也直言，只靠削減開銷並非對抗通膨的好方法。「少吃一個雞腿便當省錢，能撐多久呢？挑有潛力的產業進行投資，即便通膨，你的投資組合報酬也會持續增加。」50後有4件事的開銷不要省！健康、社交、學習、旅行過了50歲，身邊有愈來愈多朋友離開職場。張玲玲觀察，除了煩惱錢不夠用以外，退休朋友的煩惱還包括生活失去重心、出現憂鬱或焦躁的情緒。也有人身體出了問題，頻頻進出醫院。她強調，退休後要活得健康快樂，運動、社交、學習、旅行，這4件事的錢絕對不能省。現在她最自豪的成就，不是錢賺得多，而是全身肌肉量增強。以往在辦公室久坐不動的生活型態，讓她已是肌少症的高危險群。重訓2年以後，她已經能夠肩扛40公斤的重物。她語重心長地說，「沒錢但健康，我還可以去工作賺錢。有錢不健康，賺再多都只是送到醫院。」做過董事長、總經理等高階主管職位，50後的人生，張玲玲希望重新開始，挑戰從未嘗試過的有趣事物。例如上表演課，學習如何當演員，「我一直好奇怎麼有人可以在幾秒鐘就掉出眼淚！」她哈哈大笑說。此外，定時和朋友聚餐、出門走走、到處遊玩，也是不可少的。她指出，退休後時間變多，學習、旅行、娛樂的預算至少會是退休前的2倍。記帳掌握自己的需求和財務缺口，透過投資累積被動收入，退休才能過得有餘裕。「退休生活是要更怡然自得、愜意暢快，絕對不是更縮衣節食！」原文：擔心，不是退休後該有的情緒！前金融業董事長張玲玲：想要財富自由必做的2件事
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2022-04-04 養生.人生智慧
退休不想當下流老人？政大教授周冠男教如何累積足夠的退休金
編按：你是否想過，自己的老後生活，收入要從哪裡來？政大商學院副院長周冠男，長期關注退休財務安全議題。他指出，國人退休金準備不足，是足以拖垮台灣經濟的國安問題。考量養兒防老觀念式微、勞退基金操作績效不佳，民眾應盡早自行投資，才能累積足夠的退休金。平均壽命愈來愈長、通膨壓力愈來愈大的時代，你的退休金準備，足夠確保你擁有安穩的老年生活嗎？「退休金準備不足，是會拖垮台灣經濟的國安問題。如果不正視，將來我們會看到很多靠社福補助度日的下流老人。」政治大學財務管理學系教授周冠男語重心長地說。身為行為財務學家的周冠男，也曾擔任勞動基金委外操作審查委員。他指出，過往國人老後的生活費有2大來源：子女奉養，以及勞工退休金。然而，在少子化的今日，養兒防老的觀念已日漸式微。另一方面，由公務機關主導的勞退基金操作極為保守，投資組合半數集中於現金、固定收益證券。據統計，新制勞工退休基金的歷史績效一年僅4.21％，還曾發生基金經理人挪用公款、炒股等弊案。「不能指望小孩，勞退績效又這麼差，大家的退休金還是要靠自己。」周冠男說。他認為，還在職場上的工作者應有危機意識。停止自願提繳勞退基金，盡快開始自行投資，才能在離開職場時累積足夠的退休金。退休理財這樣做！買0050、006208，年平均報酬率勝過勞退、房地產退休金的投資組合，該怎麼配置？周冠男的建議很簡單：投資市場指數型ETF或基金，並且長期持有，需要用錢時才賣掉。以台股市場來說，長期投資元大台灣50（0050）、富邦台50（006208）2檔ETF，年平均報酬率接近9％。不用費心挑選個股，甚至不必在低點入場，就能獲得比勞退基金豐厚的報酬。台股有逾千家上市櫃公司、100多檔ETF商品可供挑選，為什麼只推薦前述2檔ETF？周冠男解釋，不論短期漲跌，股市長期上漲的趨勢不變。而0050、006208，是走勢最貼近大盤的ETF。以0050為例，從成立到2020年4月，總報酬率為294.90%，換算成年報酬率約為8.62%。「它的長期優越收益，幾乎是可以確定的。」這樣的投資報酬率，甚至超過台灣飛漲的房價。周冠男舉例，日前媒體報導，文湖線通車25年後，大安站的房價從一坪30多萬上漲到約84萬。數字聽起來相當驚人，其實換算下來，年平均報酬率僅約4%左右。就算加上租金收入，報酬率也不過6%。在同一時間，台股的年平均報酬率接近10％。「同樣是30多萬，投資0050或006208不要賣，漲幅會是房子的2~3倍。」除了0050、006208以外，周冠男提到，若不想將全部資產放在台灣股市，也可考慮美股的市場指數型ETF。例如，Vanguard全世界股票ETF（VT）包含全球49個國家、9000多檔股票，風險分散更為徹底。此外，他特別提醒，ETF商品的原始概念，是讓投資人以較低金額投資多檔股票，降低投資風險。台灣近年來流行的策略型ETF，不少都有手續費高、檔數過少的問題，難以達到分散風險的目的。他舉例，有某檔高科技股策略型ETF，僅投資10檔標的。他反問，「我為何不自己買10檔股票就好，還要付給投信一年1.31%的管理費？」不用預測漲跌的投資法！買市場指數型ETF，時間是投資人最好的朋友周冠男指出，長期投資指數型ETF還有一個好處：輕鬆。不用看短期漲跌、高點照樣可以進場買。時間就是投資最好的朋友。為什麼指數型ETF買了不賣，獲利會優於買低賣高？周冠男指出，行為財務學上有個概念叫「過度自信」（Overconfidence effect）──投資人認為自己的判斷比其他人更為正確，因此高估自己的能力，相信自己能透過短期交易獲利。但許多學術研究都顯示，愈是頻繁買入、賣出股票的投資人，長期投資績效更差。以當天買、當天賣的當沖交易為例，99％的當沖投資人都是賠錢出場。周冠男指出，股市每日上漲或下跌，當然都有其原因。但一般人往往不知其所以然，多數的分析都是事後歸因，更遑論成功預測。他舉例，「就連《華爾街日報》同一天的報導，對於當日股市漲跌的分析觀點都會自相矛盾。」因此，散戶要精準的掌握時機低買高賣，幾乎是不可能的事。預測股市走向極為困難，但有一件事是確定的：無論台股、美股或全球股市，長期股價趨勢都是上漲的。周冠男引用統計數據指出，1925年在美國股市投資100美元的人，到了2010年會擁有40多萬美元的資產。他開玩笑說，「我曾祖父要是當年在美國股市投資100美元，我現在就不用工作了。」他認為，被動式投資的精神，就是盡可能延長錢在市場上增值的時間。持續投入，需要用錢時才賣出持股。「總有一天你回頭看，會被自己累積的資產嚇一跳。」定期定額或單筆投入買股，哪個好？2種投資法利弊一次看懂手上有一筆資金可投資股票，單筆投入或定期定額，哪個報酬率較高？多數人或許會認為是後者，但真正的答案卻出人意料。周冠男指出，既有研究已顯示，單筆投入的資金在市場上可增值的時間較長，長期獲利會優於定期定額。例如，年初投入12萬買指數型ETF，或者1個月定期定額投資1萬元買指數型ETF，前者的長期報酬率會高於後者。若投入單筆資金的時機剛好是市場高點，還能獲利嗎？知名投資人、美國麥哲倫基金前總經理彼得‧林區（Peter Lynch）曾做過試算，30年間每年投入一筆錢投資股市，每年都買在股市最高點的投資者和買在最低點的投資者，最終2者的年化投資報酬率約只相差1％。只要投資時間夠長，自然能分散風險。不過，周冠男也指出，單筆投入大額資金雖然獲利較佳，但違反人性。多數人不敢在高點進場，也怕低點是崩盤的前兆。因此，定期定額投資，可幫投資人「把手腳綁起來」，建立投資的紀律。雖然損失一點獲利，但至少不會錯過長期的貨幣時間價值。配息型商品買愈多愈好？小心錢只是從左手轉到右手周冠男觀察，台灣投資人除了偏愛短線交易外，另一迷思是「熱愛配息」。舉凡高股息ETF、高收益債券，都是近年來的熱門商品。然而，許多投資人在開心領息的同時，卻忽略了這些錢可能來自先前自己投入的本金。他指出，行為財務學稱這種心態為「一鳥在手，勝過二鳥在林」的謬論。投資人看似定期領到一筆現金，其實總資產並沒有增加。他以高股息ETF為例，原本11元的ETF，每股配息1元，股價就會下跌為10元。「金錢不滅，你的錢只是從左手轉到右手，而且你領了1元還要繳稅給政府。」此外，他也勸投資人在規劃退休理財時，最好別碰高收益債。高收益債俗稱「垃圾債」（Junk bond），指的是信用評等較低的公司，因為違約風險高、借貸不易，因此以高額利息吸引投資人購買。這種商品風險極高，並不適合熟齡族群。他認為，比起賺快錢，買指數型ETF、長期持有，就是最簡單的退休理財心法。不用努力看盤，無須費心買低賣高，退休金反而更加豐厚！原文：退休不想當下流老人？政大教授周冠男：寄望孩子或政府，不如長期投資0050、006208
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2022-03-24 養生.家庭婚姻
月薪不到3萬給不起孝親費 專家提27歲百萬年薪案例啟發
「月薪只有3萬，何時才能給爸媽多兩張孝親費？ 」餐飲業去年因疫情成為重災戶，一名餐飲系畢業學生只好先到工廠當作業員，但月薪不到3萬元，每月給爸媽孝親費3千元，想要多給一些又沒辦法，心裡很愧疚，詢問104職涯診所給是不是應該轉職或下班兼差？就業專家以一位27歲學歷不高年輕人、年薪130萬元故事，建議當事人可以為自己設定更高目標。餐飲系畢業年輕人詢問，自己家在南投，去年從桃園一家私立科大餐飲系畢業，結果去年疫情餐飲業非常慘，幸好他在學校附近一家工廠找到產線作業員的工作，月薪2.8萬元，實領2.6萬元。工廠沒有宿舍，每月租屋6千元，還學貸6千元(已經還1年了，還有7年要還…)，生活費8千，自己存3千元，給爸媽3千元，然後就月光了。他很想多給爸媽2千元，幫他們繳水電瓦斯費，或是帶他們去吃頓大餐，完全沒有空間。愈想愈廢，覺得自己很沒用，連孝親費都給不太出來。年剛過，回到桃園，產線SOP的一成不變讓他更覺得對不起爸媽。他想請問該不該轉職？繼續在產線，3-5年後當領班，或學些技術，薪水應該可以有3.5-4萬元。還是現在就去當業務，多跑一點業績？還是下班後去兼差？104職涯診所前輩分享一個27歲年薪130萬元吳敏伶的故事。她是五年前辦活動的一位年輕講者，用著不起眼的學經歷，做著不起眼的工作，賣傘。她沒有轉職，但她接受老闆的任何指派，也給自己更高的挑戰目標。「過程」讓她累計比金錢還重要的「資產」。建議當事人可以靜心讀她的故事，想一想自己的過程，一定可以設定更高的目標。104臉書粉絲頁網友說，有想要更好的觀念很好，才會有動力。不過也建議要把職涯放在前面，不是錢多的職業做起來就一定會順手，有時候是有興趣、有動力，做起來才不畏懼，持續進步，然後錢才會多，不要只看別人的結果來決定自己的職涯。
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2022-03-19 養生.人生智慧
低利年代存過多現金風險大！打敗長壽風險，女性更要提早理財
內政部統計，109年國人平均壽命為81.3歲，其中男性78.1歲、女性84.7歲，雙創歷年新高，專家表示，台灣步入高齡化社會，其中女性又比男性面臨更高的長壽風險，但無論是家庭主婦或職業婦女，都面臨老後生活照顧的問題。當女性思考布局退休準備，在通膨升溫的年代，如何投資抗通膨，或該持有多少現金部位，都會影響經濟自主能力。低利年代 存過多現金風險大施羅德投信先前公布對國人的退休調查發現，81.4％退休準備者首選「銀行儲蓄或定存」作為退休理財工具，第二則是「保險保單」，占67.9％；儘管認為「現金為王」，但對未來5年的預期年均報酬率，有6成預期超過8％。聯博投信的調查也發現，儲蓄險、活存與定存是民眾仰賴的退休理財工具，但被問到「退休準備期望投資報酬率」，占比最高的投報率是4%~6%，高達34.1%。在低利率、高通膨的年代，施羅德投信總經理謝誠晃表示，利率低、放過多現金在銀行是個風險。根據試算，民眾每增加10％現金、減少10％風險性資產投資，年化收益率就會減少0.42%～0.51％。聯博則認為，過於保守的持有現金，或高風險投資都未必是最適投資策略，重點還是要依照個人風險屬性與人生階段，採取不同的理財規畫。流動現金 勿超過12個月水位保德信投信市場策略團隊主管葉家榮則說，現金不適合作為資產配置的一環，現金屬於流動性資產，比率不能太高，建議保持6至12個月的水位即可，假設每個月要花2萬元，就是不要超過24萬元，因為現金使用方便卻容易花掉，更不用說容易被通膨吃掉。此外，很多民眾會把保險當成投資，但因為保險的合約和架構，造成流動性很低，不適合作為投資理財的工具，而是功能性需求，例如投保醫療或防癌險；而且如果把投資和保險綁在同一張保單平台，投資多一點、保障就少一點，犧牲了保障的功能。資產配置:家庭主婦不要短進短出，8成基金為主對於女性要如何超前部署老後的生活，葉家榮指出，如果是以主要照顧家事的家庭主婦，因為負責家計，在不考慮贈與或遺產的情況下，必須比男性多準備一點資產支應老後所需。他說，首先要和另一半討論，先透過檢視家庭收支狀況，不論是貸款、子女教育支出等，做好支出管理，接著再設定目標，最後才要考慮投資策略。一般而言，家庭主婦偏保守穩定，投資理財要更小心。葉家榮說，家庭主婦平時以家庭照顧為主，聽到市場雜訊機會多，也更容易被詐騙，建議資產配置中8成以基金為主、2成由自己操作；此外，切記不要短進短出，以長期投資為主。集保中心統計，前年台股上漲逾20%，但多數投資人周轉率高達91%，顯示當年年初投資，年底高達9成不在市場，代表真正賺到的人不多，大多是中途下車，而追高殺低累計的交易成本驚人，經常進出反而不好，尤其長期投資更應減少交易頻率。此外，葉家榮建議一定要有獨立帳戶管理退休資產，透過穩健的方式投資，如果是基金投資，建議以台股平衡式基金、多重資產基金和醫療產業基金各三分之一，以定期定額方式投資20年下來，報酬率有182%。資產配置:職業婦女至少存1/3薪水，首選股票基金如果是職業婦女，葉家榮說，建議婚前要準備6～12個月的緊急預備金，此外，每個月的薪水要能存一半或三分之一；當進入家庭後，因為還有收入，因此相對於家庭主婦可以積極一點，建議可以股票基金為主，追求長期成長爆發力，再搭配醫療基金、全球股票型基金，同樣是20年，報酬率為226%。至於為何要選擇台股或全球股為核心資產，彭博資訊統計，從2000年1月1日到今年1月中旬，全球股市漲幅278%，年化報酬率6.2%；同時間台股漲幅352%、年化報酬率7.1%。假設60歲退休累積到1000萬元，以台股和全球股的報酬率換算為6.2萬、7.1萬元，加上勞退勞保約2萬元，應該可滿足退休生活和開銷。
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2022-03-19 養生.人生智慧
辛苦工作大半輩子，退休理財該如何規畫？專家：掌握「三不原則」養大退休金
近年市場上流行「超前部署」的口號，談到退休理財規畫，基富通總經理王浩宇表示，退休準備也是同樣的道理，甚至不僅要「超前」，還要「抄錢」。所謂「超前」，指的是「有想法、有計畫」；而「抄錢」，便是「付諸行動」，透過投資理財，達成完美人生的目標。王浩宇表示，很多人辛苦工作大半輩子，努力拉拔小孩長大成人，等到老了、快要無法工作的時候，才想到「退休」這件事，這時候多半已經來不及了。因為在現代社會與醫療水準進步下，大家普遍面臨「退太早、活太久、花太快」3個問題。根據勞動部統計，國人平均退休年齡約63歲，較法定退休年齡65歲還要早，而且與先進國家相比，英國64歲、美國67歲、韓國72歲、日本70歲，台灣勞工的退休年齡確實偏早。早點退休、安享人生，固然是好事，但隨著國人壽命逐年增長，現在平均已來到81.3歲，代表退休後還有20年左右的日子要過。如果沒有收入，每天都是只出不進，一不小心活得太久了，手上的錢將會花光。所以王浩宇認為，規畫理財退休要有想法和計畫，先設想好未來要過什麼樣的退休生活，需要多少花費，再付諸執行。過程中，應掌握「三不」原則。第一不不能老了才開始準備。時間上，10年不嫌晚、20年不嫌早，愈早準備，愈可以善用時間的複利效果，滾大退休帳戶。第二不不只是存錢。現在利率水準偏低，依照72法則，以1%利率計算，資產翻倍的時間要72年，因此單靠存錢，資產增長的速度太慢，會被通膨猛獸侵蝕，降低購買力，必須要適度承擔風險，投資股票、債券等風險性資產。第三不不能殺進殺出，犯了追高殺低禁忌。雖然市場變化劇烈，例如新冠疫情、俄烏戰爭，造成金融資產迅速修正，只要是對的投資策略，可透過定期定額、資產配置，分散進場時間、標的，降低波動風險，逐步養大退休金。
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2022-03-19 養生.人生智慧
「勞保年金」一次領 VS.月領哪個好？理財達人教你怎麼領最有利
勞保年金破產質疑聲浪不斷，改革勢在必行！談到勞保年金，又依照年資分為「一次領」、「月領」，民眾不禁困惑，萬一真的破產或年金被砍了，該怎麼領最有利？有無其他自救法？理財達人「怪老子」坦言：「民眾不用擔心勞保破產，要關心的是，打折後及打幾折的結果。」憂勞保破產？ 不建議一次領許多人擔心勞保破產，傾向老年給付一次領，這樣對嗎？怪老子說，除非勞保真的倒了，才會建議一次領，但他認為勞保年金不會破產。由於人口結構問題，勞保出現破產疑慮，目前仰賴政府每年補助百億補足缺口，怪老子認為，往後每年只要達到收支平衡就不用擔心，「除非不用選舉了」，他一語道出勞保不會走向破產的理由。根據勞動部最新勞保財務精算報告顯示，勞保基金累積餘額將在117年度出現負值，亦即破產，怪老子說，勞保年金最終仍需改革，換言之，砍年金的提領金額。投資放大資產 報酬率勿追高怪老子表示，一次領可拿到一大筆錢，以每月年金乘以月數計算總領金額，即是一次領的退休金，但風險在於「用完就沒了，月領金額雖然較少，但卻可領到身故」。一次領必須考慮下半生壽命能活多久、並擁有良好的理財能力，將退休金進一步投資、放大資產效果。若選擇一次領的勞工，想靠投資放大資產，要留意「報酬率不宜過高」，因為退休後沒有收入，若追尋高報酬率，波動也會大增，遇到股市大跌恐怕欲哭無淚。另一方面，怪老子提醒，「資產壽命（年金可使用年數）必須高於平均餘命，一次領才划算，否則還是月領年金比較好」。他解釋，以勞保局網站試算方案，平均月投保薪資若為最高等級4萬5800元、年資40年來計算，一次領退休金有229萬；若是月領年金，每個月有2萬4988元，假設將一次領的退休金，除以月領金額（229萬除以2萬4988元）等於91.6個月（7.6年），換言之，若不考慮將錢進一步投資的結果，一次領金額使用7.6年就會花完。年金就算打折 月領仍較划算根據內政部統計，2021年不分男女平均壽命為81歲，如果65歲退休，至少需要16年生活費，一次領只能用7.6年顯然不夠。怪老子將一次領退休金的投資報酬率，換算假設未來「月領年金打折」可使用的年數，相互對照，告訴你哪一種提領方式最划算。在試算之前，要先了解「月領年金打折」的意義，未來若要保證勞保年金不破產，政府可能會將月領年金打折發給勞工。意思是，在「一次領退休金不變的情況下」，每個月的提領金額減少。打折的折數愈高，代表勞工每月提領金額就愈少，但也因為每個月領到的錢變少，在「一次領退休金不變的情況下」，代表可以領更久，勞工可領的「資產壽命」愈長。例如一次領100萬，月領2萬，將分50個月領完。將來如果年金打5折，每月剩1萬可領，若為一次領則是領100萬不變，但打折是影響月領金額、一次領退休金不變。不難看出，月領年金即便打折後，都比一次領更有利。根據試算表（下圖），假設民眾一次領退休金，即便每年投資報酬率有9%，月領年金不打折的情況下，只要約12.4年就用罄，低於平均餘命，完全不夠用。若要達成上述依照65歲退休、足夠有16年生活費情況下，必須在一次領退休金每年達6%投資報酬率時，未來年金打7折，可使用年數才會高於16年、達到17.3年。若選擇一次領卻不擅長投資的人，將退休金存入銀行領取年利率0.8%，月領年金可使用7.9年，萬一將來月領年金打7折，11.4年後會用完。總而言之，怪老子說，「我個人認為，不用擔心勞保年金會倒，不是不能救，只要透過改革拉一把就好。」政府勢必會改革，年金砍對半，總比什麼都沒有好，依照回本年數計算，月領還是比較優。
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2022-03-07 養生.人生智慧
42歲就退休！理財顧問吳家揚：財富自由並非毫無節制的揮霍
編按：許多人嚮往「財務自由」（FIRE）的人生，但具體來說該如何達成？理財顧問吳家揚過去從事科技業，因為善於理財，在42歲時就達到目標提早退休。他認為財務自由的前提是需要了解自己的資產收支狀況，因此他提出「人生五張表」的理財法則，合理設定財務目標、量入為出，更切忌盲目投資。近年來「被動收入」以及「FIRE」（Financial Independence Retire Early，財務獨立、提早退休）是理財話題中的熱門關鍵字，不工作也能支撐自己想過的生活，儼然是許多人嚮往的人生理想目標。今年52歲的吳家揚，就在42歲時透過理財達成財務自由的目標，果斷退休，成為令人羨慕的「無業遊民」。吳家揚說，他最常被問到的問題就是：「你憑什麼在42歲就退休？」對此他說：其實理財說穿了，就是把「收入」、「支出」和「資產」放在一輩子的時間作分配，只要能達到平衡，就算是成功了。沒錢萬萬不能 做足功課把握投資機會許多理財達人都很早就開始累積對於金錢和理財的敏感度，吳家揚的父母從事小本生意經營，有時候手頭緊得找人周轉，他就經常被媽媽帶著到處借錢。「那時候我大概才念幼稚園或小學，但已經可以感受到沒有錢的痛苦，要看人臉色的人情冷暖，所以我很早就下定決心：一定要有錢、也絕對不跟人借錢。」他從念高中時就開始進場股市投資、上研究所之後，投資獲利就讓他可以賺自己的學費，不再和家裡拿錢。出社會之後，吳家揚進入科技產業工作，但年過30後，他自覺在工作上遇到一些瓶頸，累積財富的速度也不夠快。雖然他當時的薪水跟多數上班族比起來已經算是不錯，但要達到「財富自由」的目標，還有一段距離；一方面科技產業變化迅速，他也不確定，自己會不會哪天就沒工作？後來他跳槽到一家未上市的新創科技公司，當大部分同事只敢小額認股，他則把握這個機會大量投入資金，因此得到相當可觀的投資獲利，讓他提早實現財富自由的目標。但吳家揚也提醒：他的例子不一定適用於所有人。「如果不是有長年投資的經驗，加上對公司有一定了解，當時公司的母集團是營運很穩健的五百大企業，過去的上市記錄足夠可靠，我也不敢貿然投入，重點在於當機會來的時候，是不是能把握住。」股市獲利入袋為安 善用房地產、保險等穩健型投資標的為什麼敢在42歲就退休？吳家揚說，當時他的計算方式很單純，以每個月花3萬塊、再活60年來算，他手上的資金已經足夠支應這個數字。「當時的通膨還不嚴重，但為求保險，我還是在賣出股票結算之後，多工作了5年，讓資金更充裕。」吳家揚認為，在盤點自身的財務管理狀況時，首先必須要設定合理的目標，例如每個月給自己多少可花用的預算，或是希望在幾歲退休。接著根據這個目標，檢視目前所有的資產是否足夠，如果不夠的話，就需要透過投資來增加，或是重新調整目標。其次是保持一定的儲蓄比率，「很多人可能說我在科技業收入高比較好存錢，但我從第一份工作年薪不到50萬，到最後要離開職場時，每個月的支出都保持不超過薪水的50%。」愈是收入有限時，管控支出就更顯得重要。此外，吳家揚並沒有繼續將大部分的資金留在股市，而是選擇獲利出場，轉而投資在報酬率相對穩健的房地產和保險。「很多人會忽略保險這塊，但我認為風險管理也是理財很重要的一環。」一般保險分為投資型和保障型兩種，在40歲到50歲左右的階段，若自己是家中主要的經濟來源，那麼保險是為了保障自己和家人不會因為突然的變故而陷入財務危機，到了50歲後，家庭責任慢慢減低，那麼就可以提高投資型保險的比例，例如年金險或是儲蓄險，增加自己的退休金。善用5張表自我管理 讓財務狀況一目瞭然那麼，該如何盤點自己的財務狀況進而做出規劃？吳家揚提出「人生五張表」的管理法則，「從財報可以看出一家企業是否經營妥善，放在個人理財身上也是一樣的道理。」「人生五張表」共有以下五項：1. 日常支出表：支出管理了解自己平常把錢花在那裡，是理財的基本功。現在坊間有很多記帳軟體和APP，每天花幾分鐘將支出分門別類記錄，長期下來就可以看出自己的消費習慣。記帳不會讓自己變有錢，但是一個審視支出，可以知道從哪裡下手省錢的好工具。2. 投資交易表：損益管理這張表可以幫助自己瞭解目前投資的盈虧情形，建議每個月（或每季）紀錄一次。3. 現金流量表：財務管理這個表會列出平常主要的金流項目，包括常用帳戶餘額、投資現值（股票、基金、投資型保單等）等收入及資產，以及日常家用、信用卡、保費或大筆開銷等支出項目。以上項目每個月結算紀錄一次，一頁有12個月份的資料，藉此可以粗略預估未來的資金進出狀況，若有持續入不敷出的情形，便可以即早有所反應。4. 保險內容表：風險管理很多人買了保險，卻不清楚自己到底買了什麼內容。透過保險內容表，將自己每次購買的保險內容（包括保費、保障範圍和期限等項目，可以先做大致的總表，也可以針對個別保險內容詳細記錄）定期檢視整理。這張表除了可以看出自己目前保了那些險種，是否還有缺少或需要加碼補充的部分，萬一有理賠需求時，也可以馬上掌握自己可以獲得那些保障。5. 生活記錄表：時間管理生活記錄表有點像是簡易版的日記，大略記錄自己每天做了些什麼，特別是對於退休族群來說，可以更有效地運用時間，而不會虛度人生。透過以上五種表格的定期整理，就有助於了解自己的財務體質，進而找出需要加強或是需要調整的部分。財務自由不等於無節制花錢 而是當時間的大戶很多人也好奇，在離開職場，可以完全自由運用時間後，吳家揚又是如何度過「財富自由」的人生下半場？「大家好像覺得所謂財富自由就是從此可以毫無節制的揮霍，其實並非如此。確切來說，應該是經過計算和分配，可以長期維持在損益平衡、或是小有盈餘的財務狀態。比如說若有一筆保費或是股票的收益入帳，我也可能要把他分配在2、3年作運用。」在42歲退休告別上班族生活後，他做的第一件事，就是和家人一起到泰國清邁long stay 3個月，享受「當時間的大戶」。「以前在職場工作時，是用時間換取金錢，所以要不斷追求效率、要做得更快、更好；現在我可以完全掌控自己的時間，即使一樣是出國旅行，感覺也完全不同。」吳家揚說，所謂的財務自由其實就是擁有時間的自由，這也是他覺得真正富有的事。在感受生活之餘，他也從事專欄寫作和出版、演講，並持續進修取得金融證照，和更多人分享他的理財觀。「只要收入大於支出，賺多賺少是其次，人生要留下什麼足跡才是重點。」除了保持終身學習或是擁有興趣的生活動力，吳家揚也提供5個關於理財與生活的法則建議：1. 減少不必要的消費2. 投資自己、強迫儲蓄3. 學習辨識投資機會4. 養成記錄人生和財務大小事的習慣5. 過簡單低慾望的生活「退休和年紀無關，而是和心態及財富有關。」無論是財務投資或是人生規劃，量力而為，保持學習的熱情，人生就能更豐富多彩！原文：42歲就財富自由退休！理財顧問吳家揚：善用五張表，重新做時間的主人
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2022-03-02 養生.人生智慧
活著不想麻煩人，死後不想成包袱！日本掀「生前整理」潮流，斷捨離當自己的遺物整理師
今年五十三歲的觀月優子（化名）去年在辦公室裡，突然肚子一陣絞痛，被緊急送醫後發現是 腸道出血。她在醫院住院了三天後，身體逐漸恢復健康。 在住院這段期間，單身的觀月優子心想：「如果我晚一步被送到醫院，不幸死去，那些放在家 裡的名牌包包、收集多年的音樂 CD，還有古董飾品，該怎麼辦呢？」 日本掀「生前整理」潮流當她想像著清潔公司在整理自己的遺物時，把那些東西直接丟掉，或是賣給中古二手回收商的畫面，就覺得胃又抽痛了起來。於是，出院之後她開始整理身邊的物品，利用網路中古二手市場，賣掉一些已經很少使用的東西，一年下來，大約賣出了一百三十件物品。剛開始她覺得這樣做很麻煩，但是陸陸續續接到買家傳來的感謝訊息後，讓她發現，原來還是有很多人和她一樣珍惜這些物品。隨著人口的單身高齡化發展，許多中高年齡者開始擔心，一旦自己撒手人寰，那些珍藏多年的物品不管是被當成垃圾處理，或是被硬塞到沒有興趣的親友手上，都不是一件令人開心的事情。十一年前，日本瑜伽老師山下英子出版了《斷捨離》一書，帶動了居家整理術的風潮，成為日本年度流行語。而近藤麻理惠《怦然心動的人生整理魔法》隨著 Netflix 節目熱播，也風靡了全世界。最近，「生前整理」的風氣則漸漸地在日本老年族群之間形成。銀髮族成為二手拍賣市場大戶 年輕人為了折現，會把一些自己穿不到的衣服、用不到的書籍雜誌或公仔放上二手拍賣 App， 最近連六、七十歲的日本爺爺奶奶們也開始使用這些 App，拍賣自己收藏多年的物品，像是錢幣、郵票或是衣物。根據安田經濟研究所調查，跟三年前比起來，幾家大型拍賣網站、中古二手市場 App，超過六十歲以上的會員成長率超過三十倍，七十歲以上的會員則超過了五十倍。 這些高齡會員上網販售物品時，都不諱言地註明「生前整理」、「終活」（「終活」是指走到人生終點前應該做的事情），過去被當成禁忌的字眼，反而成了一般人習以為常的事。 這群中高年銀髮族為什麼願意接受網路中古市場的販售模式呢？專門提供生前整理諮詢服務的梅本和子說：「三年前，雖然『生前整理』曾經被媒體報導過，但是卻沒有真正受到重視。最近突然之間盛行，或許跟智慧型手機普及有關。」包括 Yahoo 拍賣在內的幾家經營中古商場電商也印證了這樣的說法。用手機替商品拍照、上傳到交易，都比以往來得簡單且方便，甚至有些電商還會和便利商店合作，賣家只要把成交的物品包裝好，拿到便利商店印出寄送名條就完成，流程十分簡單。 日本已進入電子支付平台百家爭鳴的戰國時代，網路中古拍賣商城背後的母公司又大多是電子支付平台，這也讓買賣雙方所有的交易行為不但能夠被有效的管理，也不用擔心賣家收不到錢、買家收不到貨的問題。加上這種類似社群媒體的App，比過去流行的拍賣網站多了一些人情味，也難怪這些銀髮族們一試就成了主顧。日本中高年齡者使用中古二手市場 App 的主要理由，不外乎「不想死後造成別人的麻煩」、 「利用手機 App 與買家互動，可以感受到沒有跟社會脫節的樂趣」。不過他們上網賣東西， 倒不是想要把物品變現而已，透過整理身邊不用的物品，可以重新跟現代社會接軌，也填補了生活中的空虛感。 「自己的年紀慢慢地老了，與其兩手一攤，把手邊物品交給後輩們去處理，還不如趁著還有精神和體力的時候，把這些東西處分掉。」今年六十六歲的石渡惠美子使用二手拍賣 App 已經有一年多的時間，她上網拍賣的東西有香水、包包，還有年輕的時候到海外旅行帶回來的餐具等，總共賣出將近八十多項物品，進帳超過十五萬日圓。 「雖然這些東西在我的人生不同階段中有著不同的回憶，有時候真的很難狠心將它們丟掉，但是如果能夠找到願意好好利用它的人，仔細想想，也是件好事啊！」石渡婆婆偶爾還會打開手機瀏覽已經賣出去的物品照片，懷念一下自己年輕時的歲月。 透過APP來處分身邊的隱藏資產從二手拍賣 App メルカリ公布的資料顯示，他們的會員平均每個月的成交金額大約在一萬七千日圓，實際完成交易的會員年紀以五十到六十歲的女性最多，占了四成。第二名是同樣年紀的男性，占了三成左右。此外， 六十歲以上的會員每月平均成交金額超過五萬日圓。原因應 該是年長者對於物品的說明方式更細心，服務更親切吧！他們成交的物品大都集中在美術品、 高爾夫用具以及唱盤、錄音帶等品項。 日本人把手邊超過一年以上沒有使用的物品稱為「隱藏資產」，日本 NLI Research Institute 最近公布了一項統計數字：每個日本人平均有二十八萬日圓的隱藏資產放在家中，其中六十歲女性的隱藏資產超過五十萬日圓，大約是二十歲女性的二點五倍。而六十歲的男性大約三十五萬日圓，是二十歲男性的一點九倍。 日本終活協議會主任研究員久我尚子說：「這些銀髮族放在家裡長年不用的隱藏資產，是僅次於不動產以及金融商品之外的第三大資產。」這個民間組織積極在日本各地開辦講座，教導銀髮族們如何利用App來處分身邊的隱藏資產。隨著通訊產品日新月異的發展，老人們與社會有了更多的連結。他們在與年輕買家一來一往的過程中，無形之中也把自己的人生經驗傳遞給下一代。※本文摘自平安文化《當我們一起活到100歲：人生百年時代，日本教我們的那些事》 【延伸閱讀：離婚不是悲傷的終點，是追尋幸福的開始！「家政婦」隱忍30年終離婚，流淚月餘後重啟新人生】
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2022-02-27 新聞.長期照護
照護成本增 「社區式照護」成趨勢
二○二五年台灣正式邁入超高齡社會，估失能、失智等長照人口恐破百萬，去年長照經費逼近五百億大關，未來所需照護成本難以回頭。天主教中華聖母基金會執行長黎世宏表示，日照只能減少部分需求，應整合社區式照顧模式，將照顧比提高到一比六，甚至一比十，減少高密集人力，讓更多長輩受益。隨照顧需求增加，居服員薪資至少三萬二起跳，黎世宏說，以台灣勞動人口結構分析，投入長照領域並非年輕人首選，未來勞動人口減少，照顧成本會持續增加，與其投入一比一的居家照顧，增加日照中心、社區關懷據點等方向正確，也是未來趨勢。黎世宏表示，從長照1.0推「一鄉鎮一日照」，各縣市已盤點過一輪可用空間，然而長照2.0再喊「一學區一日照」，空間取得是最大挑戰。除了縣市政府自己盤點外，應囊括更多部會盤點，包括國防部、自來水處或郵局等閒置空間。去年北市芝山國小做為「一學區一日照」示範學校，卻引發家長會反彈，認為讓失智、失能長者進入校園，發病無法預測；台灣失智症協會秘書長湯麗玉表示，期望能努力化解學生、家長的疑慮，達到多贏共好。長照司副司長周道君說，長輩可以帶領孩子學方言、說地方文化故事等，是很好的教育資源，對學校來說也不是負面資產，像北市開南高商、中台科大等，於校內都有建置日照中心，除了提供日照服務，也能作為學生實習場域。
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2022-02-24 新聞.元氣新聞
守護失智者良醫師生檔曹汶龍、宋思權 推廣AD8失智篩檢
台灣邁入高齡化，失智老人逐年增加，嘉義縣75歲大林慈濟醫院失智症中心主任曹汶龍，去年照護92歲失智老母親過世，他將對母親思念，化為照護失智者大愛，接受國衛院委託展開失智田野調查，他在國防醫學院任教學生:嘉市知名神經內科醫師宋思權，推廣AD8失智篩檢，熱心公益，獲選台灣醫療典範獎得主，這對醫師師生檔有如守護失智者天使。曹汶龍是失智症權威醫師，照護失智老母親，常在臉書貼與老母親互動影片，用醫護「身教」教民眾如何照護失智長輩，去年7月23日，曹汶龍母親安祥辭世，他跪母親床前，含淚唱母親生前愛聽的「小小羊兒要回家」，道別、道謝！影音貼臉書，感動親友學生網友。曹汶龍說，失智無法延緩，面對失智長輩要如照顧小孩，表情柔和，「你對他笑，他就對你笑」，讓失智長輩活得尊嚴快樂。曹汶龍成立溪口鄉失智者互助家庭，縣長翁章梁、立委陳明文日前由衛生局長趙紋華陪同參觀大讚。嘉縣市老化比例高，國家衛生研究院失智症流行病學，在嘉縣市抽樣百餘個個案，委託曹汶龍調查，曹看完門診帶護理人員家訪，最近慈濟大愛電視台將推出年度大戲，以曹汶龍照護失智者為核心，出版社也結集他臉書發文成冊。宋思權表示，38年前，當時青澀實習醫師的他，初次親澤剛自英倫學成歸國三軍總醫院神經科主任曹汶龍，老師風度翩翩、溫文儒雅、如沐春風，因為仰慕，所以選擇神經科當終身志業，從老師學習，不只是神經科專業，更是以人為本、視病猶親、人文體現！宋思權說，「這是我從老師學習到最大資產，也成為我在嘉市行醫30餘年動力！老師推廣AD8失智篩檢一條龍周到、細膩與同理心：讓我充份學習，且藉著身為國川美妙教育事務基金會董事長機會，2014年將全嘉市社區老人都篩檢一遍，嘉市衛生局造冊列管追蹤與後續關懷。」
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2022-02-09 失智.失智100問
財務問題／失智者的法律防線 專家教你「12式」保護財產
在桃園長庚紀念醫院失智症中心的『長智論壇』專題演講中，看見高齡化社會的來臨，失智人口不斷攀升之際，有越來越多的失智症長輩，成為了居心叵測人士藉機圖謀資產的對象。宇皓法律事務所的鄭嘉欣律師，就分享了兩個慘痛的事件。案例一：中度失智老奶奶簽了面額各150萬的支票，給蓄意親近的兩位年輕人，支票很快被轉換現金。當資產公司在支票到期日發現跳票後，就尋求法律途徑向老奶奶追討300萬元外加利息的全部數額。案例二：失智老爺爺的豪宅，以不符合市價的超低行情被拐騙賣出，然後很快被公開轉賣脫手後，家屬才驚覺，向法院申請塗銷被詐騙賤賣的房子。最高法院判決這兩個案例的家屬聲討敗訴，為什麼？因為在民法中，是可以向對當事人脅迫或詐騙的人，申請撤銷和返還。但是，上述案例在提出申請的時候，對象都已經轉為不知情的第三人，這是無法主張撤銷的。雖然在法律上，爺爺和奶奶的家屬可以向詐欺人請求不當得利的賠償，但是在執行上，有追討的困難。而且，蓄意不當謀取財物的其實不只是外人，熟識的親友或家人也都是常有的事，所以鄭律師特別歸納了法律上的12式準備。第一式：聲請輔助/監護宣告家屬、同住人、法律相關單位或縣市主管機關都可代為申請監護或輔助宣告。監護人和輔助人在聲請時，需要明列未來的照顧計畫，以保障失智者的權益，兩者的規範有所不同。輔助宣告：當事人還具有行為能力，任何重要的法律行為應徵得輔助人的同意。監護宣告：當事人沒有行為能力，任何財產處分應徵得法院的同意。而且在接到監護宣告裁定兩個月之內要開立財產清冊，防止其資產被監護人不當運用。監護人其實也是法定代理人，在民法上，要與被監護人一起負責連帶的賠償責任。所以監護人還是要防範失智者的侵害行為，以免事發時要由監護人共同承擔。監護或輔助的宣告聲請須經由呈遞聲請狀、法院囑託醫院鑑定和法院裁定具有社工、法律或會計等專業背景的人參與相關的調查等程序，才能核准。如果在未裁定前，財產有可能被盜用、侵占等狀況時，可以先申請「暫時處分」，避免繼續流失。案例三：中度失智且被政府單位安置在養護機構深具資產的遊民，若有人知情並刻意和他結婚，財產如何歸屬？
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2021-12-21 退休力.理財準備
專家提解方：無痛準備 勞退自提+醫療險
如果因為疫情開始及早規畫財務及退休準備，不論是年輕人開始投資，還是三明治族群開始盤點老後生活所需花費，甚至年長者計畫延後退休，中信銀行個金執行長楊淑惠認為，皆可視為這波疫情帶來的正向觀點。年輕世代如何踏出第一步？楊淑惠提供兩個「無痛」的方法，首先是勞退自提百分之六。一般勞工都享有公司提撥的百分之六勞工退休金，根據勞退新制，勞工可以再自提百分之六，累積至六十歲，專戶裡的退休金就是沒有自行提撥者的兩倍，無形之中幫自己的退休金打好基礎。再來是老後醫療的提早準備，建議可以先從一般醫療支出開始著手，投保日額型醫療險及實支實付險；若資金有餘裕，針對老後常見疾病，投保特定傷病保險或長期照護保險。至於上有老、下有小的三明治世代，常見兩個迷思，一是退休金等到小孩成年才開始準備，二是資產都想留給小孩。但現代人晚婚、晚生，若養育子女到研究所畢業才開始準備退休金，恐怕來不及。中年世代在規畫退休金時，應優先照顧自己，若有餘裕再留給子女。延後退休成為愈來愈多人考慮的選項，楊淑惠說，如計畫持續工作，最需注意的是健康風險，再來就是結構性失業。萬一生病，需暫離職場，收入中斷；若無法重回到職場，就得被迫提早退休。避免健康風險，需要預先規畫醫療保險。
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2021-12-06 養生.人生智慧
奠定退休本錢！在華爾街工作近30年投資人竹春：買股票該避免的2種錯誤
編按：通貨膨脹、錢愈來愈小的時代，如何有安穩的退休金？在華爾街工作將近30年的投資人竹春建議，美股標普500指數過去30年來的年報酬率約為9％，沒時間研究股票的人可考慮。正確投資要靠的還是複利和時間，「只有貪心是不能打勝仗的。」金融市場上，有無數渴望財富的人。勝者行囊滿載，凱旋歸來；敗者則壯志未酬，傷痕累累。市場如戰場，「只有貪心是不能打勝仗的。」詩人竹春在他的詩作〈華爾街〉中，如此形容。本名綦銘家的竹春，在華爾街從事金融工作將近30年，曾任職多家銀行、對沖基金公司，現為美國大型金融集團科技部總監。即將屆臨退休的他，已累積了多年投資經驗，也見證了市場的起起落落。他觀察，在這個貧富差距不斷擴大的時代，股票可以是維持財富的好方法。然而，投資不是賭博，經常犯錯的人很快就會賠光資本，退出市場。買股票，如何不賠錢，還讓財富愈來愈多？買股票該避免的2種錯誤 便宜的壞公司急著買、能獲利的好公司太早賣回首過去的投資史，竹春提到，個人投資最容易犯下的錯誤有2種：一是買到錯的股票賠錢，另一則是買了對的股票，卻太早賣出。他曾花了許多錢，學到「勿以價低而買之」的道理。例如，2000年網路泡沫時，他以每股1美元的價格，買入一家名叫eToys.com的網購玩具公司股票，前後買了1萬多股。原以為撿了便宜，沒想到2001年，該公司破產，1萬多美元血本無歸。「如果一檔股票價格太好，別人卻不敢碰，你該想想是怎麼回事。不是你太聰明，是它有問題。」此外，他也提到，有陣子許多中國公司透過反向併購，在美國借殼上市。這樣的上市程序，使公司得以避開許多正式的財務審查，讓投資人看見漂亮的帳面數字。他也一度心動買了幾張，股價卻隨後大跌。這類不可信的中國公司，以曾被稱為「中國星巴克」的瑞幸咖啡最為典型。2020年股價一度高達50美元的瑞幸咖啡，年中爆發造假帳的新聞，股價一路探底。「混水摸魚的公司最好少碰。」竹春提出忠告。好股票賣得太早，則是另一個極難避免的偏誤。他曾以10美元的價格買入蘋果公司股票，25美元時就賣出。雖然賺了錢，但若將蘋果公司的股票留至今日，股價已超過140美元。「急著將好公司的股票賣掉，就像好不容易找到鑽石，卻不知道怎麼留下它。」竹春指出，觀察近年有發展潛力的好公司，如微軟、谷歌，股價走勢幾乎都是持續上漲。手中的持股若從100美元漲到200美元，或許已讓人心滿意足。但若放著不動，股價還有機會漲到300、400美元。然而，若好公司變壞，怎麼辦？竹春認為，「人」是公司經營最大的變數。一家公司只要優秀的經營團隊不變，營運不會有太大的變動。例如，蘋果公司曾因賈伯斯的離開導致股價下跌，待賈伯斯回歸後，股價又一飛沖天。微軟公司的股價在2000年後一路疲軟，直到現任CEO Satya Nadella帶領微軟朝雲端服務發展。「經營者像君王，好的皇帝讓王國興盛擴大版圖，昏君則會導致改朝換代。」竹春建議，除了經營團隊的重大變動以外，不要隨意聽信消息，賣出手中好公司的持股。真的要賣，也可留下部分持股，檢證自己的判斷是否正確。「否則全賣以後，股價繼續漲，你也捨不得再進場。」金融危機入市打下退休基礎 投資別忘了「現金為王」每次的股市大跌，都會讓財富重新洗牌。竹春提到，2008年金融海嘯時進場，讓他打下了今日足以退休的基礎。他形容，當時的市場：「讓人有種小孩進到糖果店的感覺，有好多的便宜股票可以買。」從歷史來看，股市總是熊市、牛市交互出現。大漲過後是大跌，反之亦然。在危機當中，如何判斷哪些公司值得買？竹春舉了個實際的例子：金融海嘯前後，花旗銀行的股價從500多美元跌到最低10美元，摩根大通則是從最高50多美元的高點跌破15美元。這個時候，你該買哪支股票？多數人的直覺，會選擇買花旗的股票，預期股價在金融海嘯後反彈回到500美元的高點。然而，2021年，花旗的股價約為70美元，摩根大通則是165美元。金融危機，其實是對企業最好的考驗。一家公司的股價跌幅大，可能是財務脆弱的徵兆。竹春進一步分析，從獲利表現來看，當時花旗銀行每季營收都是大賠，甚至還有呆帳。反之，摩根大通的獲利雖也受影響，但損失幅度不大。當經濟好轉時，財務不健全的公司仍忙著處理過去的呆帳、人事等問題，根基穩固的公司則會趁機搶占市場。這就是為什麼，熊市時股價同樣受創的2家公司，日後會有截然不同的發展。「就像巴菲特說過，潮水退去才知道誰沒穿褲子游泳。」根據市場定義，所謂的崩盤是指股價從最高點下跌20％，修正則是下跌10％。歷史上著名的熊市約7~14年會出現一次，是最好的入場時機。市場有句名言：「現金為王」，指的就是要隨時保留部分現金，才能在機會來臨時做靈活的運用。個人的資產組合中，該保留多少現金？竹春認為，每個人的財務狀況不同，這個問題沒有標準答案。但他提出一個頗有意思的觀點：買股票，要買到一個「無論漲跌都高興」的平衡點。一方面，你所持有的夠多，上漲時的獲利非常有感。另一方面，你又有足夠的現金，下跌時能伺機買進。「如此一來，股市的高低起伏就不會影響你的心情。」最適合一般人的投資方式 長期持有標普500指數基金讓財產翻倍 股票市場上有數千檔標的，該買哪家公司？竹春認為，「沒時間研究股市的人，最簡單的投資方式是買入標普500指數基金。」標普500涵蓋了美國前500大企業，統計資料顯示，過去30年來標普500的年報酬率約為9％。2020年到2021年間，標普500的報酬率更高達近16％。竹春提到，股市當中有個「72法則」，當投資報酬率達到每年7.2％時，投資人的資產每10年就會翻倍。因此，他建議，「如果你的投資組合2021的報酬率低於17％，不如直接投資標普500。」他也提醒，有些人會以技術分析的方式選股，研究歷史數據找買賣的時間點。但今日科技進步，「如果一個模型能夠賺錢，華爾街公司就會把它寫成程式讓電腦操作。」他直言，成功的技術分析掌握在少數對沖基金手中，小散戶很難占到優勢。「短線進出，會讓人覺得自己很聰明。但長期來說，買了不要賣才會賺錢。」竹春指出。例如，他有位朋友，買了近年熱門的特斯拉股票，並且熱衷於短線買賣賺價差。然而，仔細一算，若是當初買入後就不賣出，獲利會更可觀！人生和公司一樣 資產大多是無形比有形更重要長年從事金融業工作，竹春不諱言，華爾街有許多令人目眩神迷的排場。無需為錢煩惱的人生是快樂的，但這不代表快樂的人生必須有無限的財富。他提到，經濟學上有所謂的「邊際效應」——過了某個臨界點後，錢所帶來的喜悅就不會增加了。「退休金是20萬美金或100萬美金，當然有差別。但100萬美金和1000萬美金，快樂的程度可能相差無幾。」雖然熱愛工作，但他深知華爾街競爭激烈，早在幾年前就做好隨時退休的經濟準備。離開職場以後，他預計到不同城市住上幾個月，體驗各地文化。此外，少了經濟上的後顧之憂，也可花更多時間在他熱愛的文學上。至於錢，夠用即可，不必過度追求。他認為，投資的道理其實也適用人生。一家好公司，會有許多軟體、專利等無形資產。這些無形資產能帶給公司的利益，多於建物、設備等有形資產。人的一生，金錢、房子等有形資產固然重要，但親情、友情、愛情等無形資產，會帶來真正的幸福。用有效的方式賺錢，但不被金錢奴役，才是聰明的作法！原文：奠定退休的本錢！竹春：投資美股標普500指數，不費心選股讓財產翻倍
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2021-12-03 養生.人生智慧
「遺囑」是用來照顧真正想照顧的人！掌握3個關鍵，讓遺囑沒爭議
大疫之年，讓人們對無常有更深體會，面對生死，除了心理調適，更需要事前規劃，尤其是遺囑與遺產繼承，若能事先安排，就能照顧到真正想照顧的人，也能避免後代子孫為此鬧得不愉快。 元貞聯合法律事務所律師陳景筠說，常見遺產紛爭當屬分配不均，尤其台灣老一輩仍有重男輕女觀念，常排除女兒繼承權，或獨厚某個子女。 其次，是被繼承人與繼承人之間財務往來不清。譬如台灣父母喜歡將不動產、股票或存款借名登記在小孩名下，親子生前對簿公堂時有所聞，身後更可能為遺產歸屬產生爭執。 第三，是找不到遺產。陳景筠指出，只要資產在國內，都可以向國稅局申請財產清單與所得資料，就算是金條金飾、古董字畫也能從買賣紀錄找到軌跡，但海外、尤其是中國資產相對難尋。 林林總總問題，或許無法全靠遺囑來解決，但至少遺囑中已載明財產清單，就能大幅減少上述第二、三項狀況。 一、什麼是應繼分、特留分？繼承順序到底怎麼排？ 民法1138條規定，遺產繼承人除配偶外，其他繼承人順序分別為：直系血親卑親屬（通常為子女，若子女已經過世，則由孫輩代位繼承）、父母、兄弟姊妹、祖父母。 在沒有立遺囑的狀況下，遺產會依據「應繼分」來分配。如果立有遺囑，則按照個人意願去指定分配，但無論遺囑怎麼寫，繼承人仍保有最小比率的「特留分」。 舉例來說，喪偶的王爺爺留下600萬元遺產，若無遺囑指定，兒子A、女兒B按「應繼分」，可各得300萬遺產；如果兒子A早一步離世，就由孫子a1、a2代位繼承這300萬元。 但若王爺爺身前立下遺囑，指定將遺產交給兒子A，妹妹B仍然可以向大哥請求「特留分」，也就是應繼分300萬元÷2＝150萬元。 現今有不少頂客族或壯年驟逝案例，以去年夯劇《我的婆婆怎麼那麼可愛》為例，媳婦小鷗沒有孩子，亡夫也沒留下遺囑，按應繼分，小鷗必須和婆婆彩香均分1000萬遺產。但如果婆婆已不在世，小鷗就必須和先生平日素無往來的哥哥、姊姊分遺產，頂多只能取得1/2、即500萬元。 若亡夫有立遺囑，指定將遺產都留給小鷗，則婆婆可要求應繼分的1/2，即250萬元。如果婆婆已離世，大伯、大姑們則可主張應繼分的1/3，也就是166餘萬，小鷗仍可保有剩餘的833萬元遺產。 二、繼承前2年內的贈與，是不是納入遺產分配？要不要繳遺產稅？ 不少年邁長輩或重病患者，會先將財產轉移給配偶或子女，避免遺產稅或債務繼承。但依據法令，被繼承人「死亡前2年內」贈與配偶及繼承人的財產，都會在被繼承人死亡時視為遺產。 陳景筠舉例，假設A先生有1000萬的房產、2000萬債務，為了防止房子被拿去抵債，便在病重時先過戶給小孩，認為孩子只要拋棄繼承，就能保有房子、又不必償債。但如果房子是在A先生死前2年內過戶，國稅局與債權人仍可將房子視為遺產來追稅或是請求清償。 如果A先生在過世前1年把房子過戶給兒子，女兒在父親過世後得知，是否也能要求哥哥把房子拿出來分配？答案是不行。 陳景筠解釋，由於生前分配財產出於個人意願，「繼承前2年內的贈與必須繳遺產稅，但不納入遺產分配。」不過若是因為結婚、分居、營業而發生的贈與（法律上稱為「生前特種贈與」，性質屬於遺產的預付），女兒仍可主張房子屬於遺產。 A先生若有2000萬遺產，這棟價值1000萬的房子就必須先加回，變成3000萬再除以2，兒子、女兒各分得1500萬。但因為哥哥已獲得1000萬房產，所以只能再分得500萬元。 陳景筠建議，如果被繼承人想節稅，可以利用夫妻間互相贈與免稅，以及1200萬的遺產稅基本免稅額規定，另可利用每年220萬元的贈與免稅額做移轉，或是先分配、做信託等，都能合法達到節稅目的。 三、如何立遺囑才能避免爭議？ 目前遺囑共有5種方式：自書遺囑、代筆遺囑、公證遺囑、口授遺囑與密封遺囑。這些方式中，以自書遺囑最簡便，但一定要親筆手寫才有法律效力。 像《我的婆婆》裡，婆婆彩香手寫遺囑，只要符合法定要件，無人見證也有效力。但劇中將遺囑影印多份再蓋手印，寄給子女留存，事實上影本只能做為附件參考，親筆正本才有效力。 而代筆遺囑與公證遺囑是較好的選擇。陳景筠表示，公證遺囑由公證人筆記，但保密性較差，若家族財產眾多，不想公諸他人，就可選擇代筆遺囑。 這兩種方式都是找3名見證者（公證遺囑見證人之一為公證人），由當事人在見證者面前口述遺囑，經代筆人或公證人筆記、宣讀、講解，確認無誤後載明日期，再全體簽名。 密封遺囑與公證遺囑相似，只是由當事人自書遺囑、簽名密封，以防止他人開閱後偽造或變造。 陳景筠建議，可委請律師計算特留分、應繼分，擬好遺囑再找公證人公證，是較推薦的方式。 至於口授遺囑，通常用在重病臥床者身上，透過錄音、見證者來確認遺囑，但效力只有3個月。彌留、失智狀態則不適用口授遺囑。 陳景筠說，其實可將遺囑視為養老規劃的一環，將資產按心意預先做好分配，可用作信託養老，剩下才做成遺囑，目的都在於避免紛爭，「讓老有所終、幼有所託。」 ●原文刊載網址●延伸閱讀：．多囊腎不注意，會有腦動脈瘤引發中風！醫師：出現3個常見症狀，要小心．一顆10萬的植牙有人用20年、也有不到5年就壞掉！「這五點」做好，用一輩子都OK．姐弟抗壓性都很高，只有我…在比較中長大的她也想堅強：你們說的我都懂，但我做不到
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2021-11-22 養生.人生智慧
用300萬本金，5年滾出千萬資產！大學教師江季芸教你存「免費股票」
編按：離開職場後，要如何達到財富自由？大學教師江季芸，有感於少子化對教育界的衝擊，她為自己擬定了一套「退出校園10年計畫」，希望能達到年領百萬股利的目標。她採用「波段存股法」，選擇體質良好且景氣循環有一定週期的企業，賺取波段價差，也領取殖利率5～7%的股利。雙管齊下，自己的退休金自己賺。40歲開始存退休金，來得及！銘傳大學企管系助理教授江季芸，6年前有感於少子化對教育界的衝擊，決定「超前部署」理財計劃，讓自己離開校園後也有安穩的財務保障。存股5年，原本300萬的本金已滾出千萬資產。「雖然我很愛教書，但我相信繼續待在學校，以後會更辛苦。」江季芸回憶。43歲以前，她的理財方式偏向保守，以基金和定存為主。但定存利率愈來愈低，基金贖回扣掉手續費、管理費，獲利所剩無幾。此時的她已經打定主意，要在10年內離開校園。想賺取更多被動收入，必須改變投資型態。於是，她以年領百萬股利為目標，積極投入股市。進可攻、退可守的波段存股法 以獲利3成為目標，存「免費股票」2015年，中國股災引發全球股市下跌，江季芸以300萬的本金進場。初期投資標的，她選擇了穩健的金融股中信金（2891）。當年9月，中信金的股價從18元往下跌，她一路買進，最終以均價16元買入185張。隔年，中信金每股配息0.81元、配股0.8元，讓她領到近15萬的股利和14.8張股票。股利入帳後，她又買入200股零股，累積200張中信金股票。她原本預計，若中信金日後的股利政策不變，只要持續將股利再投資，就能順利在10年內達到年領百萬股利的目標。然而，2017年，中信金不再配發股票股利，只配發每股1元的現金股利。如此一來，若想年領百萬股利，需要1,500～2,000萬本金，買進1000張中信金的股票才能達成。如意算盤被打亂，她決定轉換投資方式。身為大學教授的她，拿出研究精神，觀察不同企業的股價走勢。她發現，有些體質優良的企業，股價每隔2～3年便會經歷一次景氣循環週期。找到相對低點買進，耐心等待相對高點賣出，約可獲利2～3成。待股價漲到預期的獲利目標時，她會賣掉相當於本金的股票張數，留下的便是「零成本」的免費股票，每年配發股利。回收的本金，則可投資其他標的。她將這套投資方式稱之為「波段存股法」，進可賺價差、退可領股利，財富累積更快。好公司怎麼挑？4個指標，挑出能生蛋的金雞母江季芸比喻，這套存股方法，就像是農場主人到養雞場買雛雞。過了2、3年後，將成雞載到市場賣出，收回成本。主人可等待市場上的好時機，買入其他家禽，而農場上剩餘的雞也可繼續生蛋、賣錢。不過，一開始要如何找到優質養雞場，確保雛雞真的能健康長大呢？江季芸提出4個選股標準：體質良好、有發展前景、正派經營、獲利穩健。例如，她曾在大賣場看見自動結帳機，出於好奇心，認識了自動化設備大廠盟立（2464）這家企業。近一步查詢資料，發現國內許多知名企業如台積電、義美食品、愛之味等，都是盟立的客戶。她認為，自動化結帳將是未來的商業發展趨勢，值得持續關注。再者，盟立的董監事持股約維持在13.5%、申報轉讓也以贈與、信託為主，並未發生異常轉讓的現象。「這代表，董監事對自己的公司很有信心，符合『正派經營』的原則。」江季芸指出。至於，「獲利穩健」，她會觀察股東權益報酬率ROE、每股盈餘（EPS）、毛利率等指標。她認為，理想的投資標的是ROE近5年平均大於15%、EPS近5年平均大於2。她在2020年買入盟立時，其ROE大致都在12%以上、EPS多年來也有2元以上的水準。此外，盟立的毛利率10年來維持在15%以上，顯示公司有一定的附加價值創造能力。她提醒，存股族若以創造被動收入為目標，一定要找穩定發放股利的公司。以盟立為例，該公司連續23年發放股利，近年來每股配發現金股利約2元。以這兩年來每股約30~40元的價格而言，殖利率達5~7%，對她而言已是很不錯的標的。如何找進出場時機點？「黑天鵝」事件發生是買入好時機選出好公司後，何時該買入？江季芸採用技術分析的方法，打開股票App，選擇週線或月線。當K線由下往上穿越D線時，代表價格接近歷史相對低點。反之，當K線由上往下穿越D線時，則代表股價接近相對高點。知道股價的高、低點大概落在哪，就能設定進出場的時機。「例如，前一個週期的低點是52元，我可能會設50元是我的進場點。」她舉例。如果買入股票後，等了幾年仍未達到2~3成的獲利目標，怎麼辦？江季芸指出，股價一定會有波動。但若該公司年年穩定發放股利，一樣可以安心「套牢」，等待獲利出場時機。她曾在2018年以每張80元的價格，買入5張創見（2451）的股票。接下來的一年間，股價始終徘徊在60幾元上下。但她沒有出場，因為這5張股票，讓她在第一年領到3萬元股利，殖利率約7.5%。隔年，創見每股配發5元現金股利，殖利率也有6.25%。儘管股利殖利率不錯，江季芸也觀察到，創見的營收的確逐年衰退。她耐心等待出場時機，2020年創見的競爭對手倉庫失火，發生轉單效應，股價終於上漲。她在接近82元時出場，收回本金。她強調，選股時一定要觀察企業的基本面。只要公司體質強健，就不必擔心短期的股價下跌。甚至當股市發生黑天鵝事件、好公司的股價下跌時，才是進場的時機。「巴菲特說，每個泡沫都有一支針在等著他。股市何時崩盤是無法預期的，但如果你這時停損，就撿不到便宜股票了。」如今帳面上已有千萬資產的她，一年可領到約60多萬股利，距離百萬目標還有最後一哩路。她仍持續在學校工作，但心中對於未來有更踏實的藍圖。在教職本業以外，她也喜歡畫畫、縫紉，期望日後能進一步發展這些興趣。有安全可靠的財源，才能放心追求夢想！原文：金氏世界紀錄最高齡上班族！91歲日本OL：工作讓我有被需要的快樂，又何必退休？
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2021-11-09 新冠肺炎.專家觀點
葉金川：政治人物放手閉嘴！期許高端成為公益疫苗、台灣驕傲
電影「我不是藥神」講述一個經營印度神油的中國男子，意外開始到印度代購治療慢性粒細胞白血病的藥品，這種藥品很貴，一粒就要三千元台幣，一年下來要花上百萬以上台幣，許多人負擔不起，因此男主角到印度代購仿製藥，做起地下代理商⋯⋯。電影把國際大藥廠的人描述成「為富不仁」的奸商，看著病人死亡，也不願意將藥價降低。新藥為什麼這麼貴？真的沒辦法便宜賣嗎？新藥與新疫苗市場的博弈開發新藥和新疫苗都需要雄厚的資本及長時間的投入。目前世界上新藥及新疫苗市場都掌握在十幾家國際大藥廠，例如阿斯特捷立康、輝瑞、禮來、賽諾菲、葛蘭素等等。因為大藥廠能以量取勝，投入大量資本不斷地開發，每開發一種新藥需要十億美金以上，除了前端研發，還包括花費在動物實驗、三期的人體試驗，三期需要大量的實驗及對照組，進行雙盲實驗，不光是技術開發，還要找許多醫療單位共同合作研究，在在都要花錢。但是一百種開發中只要能成功幾種，成本就可以回收了。而小藥廠的資本不足，多是孤注一擲，就像在賭博，選定一、兩種專注開發，成功就能大豐收，失敗就完全沒轍了。這是新藥開發和疫苗市場的現實。新藥開發要花錢，就反應在新藥售價上，因此造成分配不均，有錢人、有錢國家才能獲得，藥品分配的公平正義是個大問題。AZ公益疫苗如同開發新藥，新疫苗研製也需花上鉅額成本和漫長時間。新冠疫情爆發後，各國積極開發疫苗，想藉此遏止疫情。以往，開發新疫苗至少需要十年，但是AZ疫苗的開發只花了10個月！AZ疫苗的開發者Sarah Gilbert 及牛津研究團隊，使用他們研究許久的腺病毒載體技術製造出棘蛋白，用來對抗新冠病毒。之後研究團隊找AZ公司合作，對方願意大量生產，因此以很便宜的價格（一劑4美金）提供全世界使用。AZ疫苗出來後，BNT、莫德納也陸續做出疫苗，售價約卅元美金左右，比AZ貴了好幾倍。疫苗問世後，世界衛生組織就預測到未來會發生疫苗短缺、分配不均、疫苗保存的供應鏈等問題。因此成立COVAX做為分配疫苗的機制，讓貧窮國家也能獲得疫苗。但是AZ疫苗的生產量有限，基本上，申請的國家只能保障獲得十分之一人口的劑量。像台灣可分配得到的劑量是四百六十萬劑。其他不足劑量，仍必須透過購買方式取得。目前世界衛生組織已認可的有六支疫苗，包括輝瑞BNT、莫德納、J&J、AZ、科興和國藥，但是價格都不便宜，只有AZ疫苗是世界衛生組織及國際NGO支助經費，讓其可以用比較便宜的價格購買及分配。台灣政府揠苗助長目前，台灣從其他國家獲得捐贈及民間捐贈的疫苗大約有兩千四百萬劑，政府自行購買的疫苗比不上捐贈的，而且也只有部分進來，現在台灣已經不會有疫苗短缺的問題。不過，在這階段期間，政府通過了高端疫苗的「緊急使用權（EUA）」，也就是由政府負全責，授權、購買及推動。讓只完成第二期試驗、用「免疫橋接」取代第三期實驗的疫苗開打。為了扶持台灣疫苗廠，政府與高端簽約購買五百萬劑，一劑八百元，也就是要花四十億，站在保護全民健康的立場，這花費一點也不算貴。然而，高端通過的同時，疫苗也陸續進到台灣，高端施打到現在，只打了一百多萬人，也就是最多只可能用掉兩百多萬劑。剩下的疫苗怎麼辦？我認為，最初就應該把高端定位為「戰備疫苗」，萬不得已，沒有其他解決方案了，才拿出來使用，也就是做為我們最後的的保險。但是，政府為了要支持高端，把高端與其他疫苗並列為第一線疫苗施打，政治人物爭相為其背書，結果隨著進口疫苗越來越多，民眾施打高端的意願越來越低。政府硬推的結果，讓高端變成政治疫苗，願意施打者，有些並不是因為其療效與安全，而是為了支持政黨去打，這就像揠苗助長，對高端並無長遠助益，終究也成不了氣候。世衛的團結試驗（Solidarity Trial）世界衛生組織雖然已經認可六支防新冠病毒的疫苗，但是還是被大藥廠壟斷，價格又昂貴，因此很多中低收入國家沒有疫苗可打。全世界有四百支疫苗在發展，有兩百支完成了第二期試驗，但是沒進入第三期試驗，世界衛生組織就設計了團結試驗（Solidarity Trial），選了菲律賓、馬利、哥倫比亞等願意從事人體試驗的國家，從兩百支完成第二期試驗的疫苗中，先選了廿支有潛力疫苗，再選出高端和Inovio，將進行第三期試驗。從高端的研究報告顯示，外推估計可能有90%的綜合保護力，成為獲選疫苗之一，這是非常值得國人開心的事情。就世界衛生組織的立場，推動團結試驗疫苗計畫，可以將試驗對照組對象固定，盡全力保護他們，同時許多要進行第三期試驗的疫苗就能節省經費與找尋對照組人口的時間，也不會有那麼多人被當成白老鼠，既不經濟也不道德。世界衛生組織用這個方式，希望能找出更有效、保存更容易、更長保護力、不同的接種方式（例如不用打針）、不用多劑（單劑）、不同途徑（鼻劑）及能應付病毒變異株的疫苗。另外，也要解決疫苗短缺、供應鏈和分配不均題、保障未來疫苗的需要。佩服世界衛生組織有長遠眼光，尋求解決方案，不會被大藥廠牽著鼻子走。期許高端成為公益疫苗高端疫苗被選入團結試驗，顯示了它的潛力和往後發展的正當性。對高端來說也是一個機會，它目前的售價一劑需要卅美金，因為需要向國外買佐劑，所以很貴，如果世衛組織能解決佐劑問題，它可以發展成保護力與保護效期比AZ疫苗更好的疫苗。之後如果試驗成功，高端不應以高利為目的，應將自己定位為公益疫苗，成為台灣的驕傲。高端的決策者要像台積電創辦人張忠謀一樣，有長遠眼光及國際觀，要自己闖出一條路，創造自己的價值。高端是台灣的疫苗廠，不是政黨的，請政治人物放手和閉嘴，不要插手生技醫療的問題，讓它自己努力，未來才有變成一線疫苗廠的機會。全體民眾需要支持台灣的疫苗廠，讓科學來決定高端的未來。學術研究單位也要繼續培養人才，人才是疫苗工業中最重要的資產。
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2021-11-07 名人.李偉文
李偉文／設計自己的第三人生
最近聯合報橘世代周報來訪，主題是「設計你的第三人生」。第三人生是近年很流行的概念，因為進入二十一世紀之後，人類壽命普遍增長，除了各國要面臨高齡化社會的挑戰之外，對於個人來說，這多出來的歲月是上天給我們的生命大禮。所謂第三人生的第三，大概是指，我們從出生，然後求學是第一階段，必須依賴別人的照顧；接著進入社會工作，成家立業承擔責任，是第二人生；最後六十來歲，從職場退休，大概還有二十多年可以自由選擇揮灑的時間，就稱為第三人生。二十一世紀前，多數人沒有所謂第三人生，因為退休後沒多少年，就臥病在床或離開人世，好命的就待在家裡「含飴弄孫，安養天年」，沒有多少可以發光發熱的舞台。現代人雖然多出這沒有工作負擔的第三人生，但是要快樂自在，甚至活得精采，卻不是那麼容易。別認為時間到了，自然就會邁入「第三人生」，必須要提前規畫，有意識地重新探索自我，找到最在乎、最看重的價值，然後把時間，也就是自己的生命，花在那些事物上，如此才能活出滿意的人生。或許世界上第一次有這麼一大批熟齡者進入第三人生，剛巧這些人又是在第二次世界大戰後出生成長，所謂的戰後嬰兒潮，這些人進入社會工作也恰好趕上世界經濟的快速成長期，相信這批人只要不揮霍，把工作賺來的錢安家立業，大概都會有點資產或餘裕。因此，這些受過教育，身體健康，又擁有資源的人，面對這多出來的時間，不免仍會如同在職場上養成的習慣，競相比賽，拚出一個亮麗的清單，以為這才是值得的第三人生。但我覺得事實上剛好相反，當我們不再追求別人羨慕的眼光，反而能安靜下來，回到自己內心真實感受，探索什麼是自己最在乎、最看重的事物，不再去跟別人比較，才能獲得真正的喜悅。我覺得退休最棒的事情，就是從此不必再開不想開的會，做不想做的事，參加不想去的活動，跟不想見的人碰面。不必再為五斗米折腰，無所求的人最大，所有時間都可以自己運用，只做自己想做的事。不過，這種看似美好的生活其實有個陷阱，因為在職時那些想做的事是有別於工作日常中的「非日常」，也就是難得的休閒活動。如今一旦當年的非日常變成時時刻刻都在做的「日常」之後，似乎就沒有那麼吸引人了。而且一旦我們每天都是做自己喜歡自在舒服的事，待在這「舒適圈」久了之後，往往就會懶下來，換句話說，就是會失去活力。如果想兼顧舒適與活力，首先還是要維持一種「日常」的節奏，找一點不太忙、但還是有個可以追尋的目標，區隔出「非日常」的享受，才能繼續維持生活的滿意度。同時，給自己一個挑戰，每周勉強自己「去一個從來沒有去過的地方，或者參加一個從來沒有參加過的活動與課程，或者體驗一個從來沒有體驗過的經驗。」以周為單位，只要三類做一種即可(以免太刺激或太累)，當我們面對陌生情境（跳出舒適圈），我們會好奇，會緊張，會重新去感受這個世界，也就會激發出自己的活力。就像跟老朋友相處很自在很開心，但是也須要認識新朋友，這除了可以擴展見聞，也是增加活力的另一種方法，相信在燃起熱情及與社會頻繁互動中，就能設計出自己滿意的第三人生。
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